美伊戰(zhàn)爭迎來了“關(guān)鍵節(jié)點時刻”，特朗普在北京時間4月2日早9點的全國講話上宣布：在對伊朗的戰(zhàn)事中美國贏麻了，取得“快速、決定性、壓倒性勝利”。

這個表態(tài)全世界看了都只能“呵呵”，特朗普花了四個星期的時間，終于想明白怎么從伊朗戰(zhàn)爭的這個箱子里走出來了：自己界定戰(zhàn)爭勝利的標準！然后自己給自己打個滿分！

行，你說完成就完成吧，基于這種“自己出題，自己打分”的模式，就會讓他后面“解題的操作”更加魔幻，充滿了矛盾和糾結(jié)。比如，對戰(zhàn)爭接下來的走勢，特朗普既要打，又要撤。

特朗普說：

“沒有達成協(xié)議也撤？”這到底是贏了還是沒贏呢？這就很費解。其實特朗普決定美軍是否撤退的依據(jù)：跟戰(zhàn)爭沒關(guān)系，只跟油價相關(guān)。

這就是他第二個矛盾的點：既要低油價，又不管霍爾木茲海峽。

伊朗戰(zhàn)爭從特朗普入局開始，暫停鍵就不在他手里。這一點，特朗普已經(jīng)清醒的認識到了，他現(xiàn)在無力掌控海峽的局勢，但還有機會救一下中期選舉，關(guān)鍵點就在控油價。

在3月31日的記者會上，有記者問特朗普：“美國汽油價格已突破每加侖4美元”，特朗普說：“只要美軍離開伊朗，汽油價格就能應(yīng)聲暴跌?！蹦憧梢杂纱巳ダ斫?，為什么他說要撤出美軍。

但是，在特朗普發(fā)表完演講后，油價沒有下降反而跳漲了4%。因為這個發(fā)言只能說明美國想要退出，但是戰(zhàn)爭并未結(jié)束，真正影響油價的霍爾木茲海峽通航的問題沒有得到解決。

特朗普說：“美國過去不需要霍爾木茲海峽，現(xiàn)在也不需要。”加上之前他讓各國自己去搶油的表述，世界已經(jīng)看明白，美國管不了霍爾木茲海峽，而如果霍爾木茲海峽不能完全通航，無論美國是否撤離，油價都降不下來。

所以說，大家其實看明白了，特朗普需要利用接下來的2—3周，在中東打一場有利于他中期選舉的戰(zhàn)爭，至于因此會留下什么樣的爛攤子，他不管收尾。如果美國真的把伊朗的電力設(shè)施狂轟濫炸一番，伊朗會怎么做？油價又會如何？

所以，在特朗普的演講之后，油價飛漲，股市下跌，核心還是在交易能源危機。接下來股市還是會在戰(zhàn)事緊張和戰(zhàn)事緩和中一會兒跌一會兒漲。

短期，市場永遠只能交易一面，但是長期，市場一定會看到另外一面——這場演講的長期影響。

首先，中東戰(zhàn)爭很難看到徹底結(jié)束的希望，油價中樞上移不可避免，能源安全會成為長期話題縈繞在各國頭頂上，由此會帶來全球新一輪的大洗牌。別管是傳統(tǒng)制造業(yè)還是人工智能，能源都是卡點，誰的能源自主可控做得好，誰就在這輪洗牌中占優(yōu)。

如果后續(xù)特朗普真的放棄了對霍爾木茲海峽的控制權(quán)，將會對美國的霸權(quán)體系產(chǎn)生深遠的影響。這種影響短期反映在油價上，長期會反映在美元上，當然這個反應(yīng)沒有那么快，但是一旦發(fā)生很難逆轉(zhuǎn)。

美國無力保障中東的秩序，更無法控制全球的石油，還要全世界去收拾他帶來的爛攤子。美元信譽掃地，長周期里面利好黃金；而隨著美元信仰松動的還有全球大資金對于美元資產(chǎn)的集中配置，這些錢尋找新去處的地方，中國資產(chǎn)必然收益，就是看我們能接住多少了。