2026.4.1【A股早報】：深夜突傳兩大重磅利好！

2026.4.1【A股早報】：深夜突傳兩大重磅利好！

「市場動向」

昨日市場震蕩下行，創業板指領跌。截至收盤，上證指數跌0.8%報3891.86點，深證成指跌1.81%報13478.06點，創業板指跌2.7%報3184.95點，北證50跌0.99%報1248.29點。全市場成交額20058億元，較上日成交額放量783億元。板塊題材上，軌交設備、汽車整車、銀行板塊漲幅居前；煤炭、農化制品板塊跌幅居前。

「走勢預判」

從技術形態上看，大盤早間向上突破10日線壓力，一旦能突破10日線，則表明B浪反彈可能會觸及到20日線。可惜大盤上10日線后，多空分歧明顯增加，最終大盤不僅未能守住10日線，還丟掉了5日線。由于大盤跌穿5日線，所以B浪形態已有松動的風險，如果繼續向下偏離5日線，則C浪殺跌風險會大幅增加。反之，能重上5日線和10日線，就能實現短期弱轉強。因此，未來一兩天大盤的走勢極為關鍵。

「宏觀消息」

1、貨幣政策：近日，央行召開貨幣政策委員會2026年第一季度例會。會議指出，今年以來宏觀政策更加積極有為，貨幣政策保持適度寬松，強化逆周期和跨周期調節，綜合運用多種貨幣政策工具，為經濟持續向好向優創造適宜的貨幣金融環境。

2、美伊沖突：昨晚，伊朗總統佩澤希齊揚表示，伊朗無意挑起戰爭，但愿意在確保不再遭受攻擊的情況下結束戰爭。佩澤希齊揚指出，停止侵略是前進的道路，如果能提供安全保障，伊朗愿意結束沖突。與此同時，昨天還有消息指出，美國總統特朗普向助手表示，即使霍爾木茲海峽仍大體關閉，也愿意結束對伊朗的軍事行動。

「行業消息」

1、CPO：據媒體日前報道，中國造光纜全球爆單。某企業工作人員告訴記者，從去年底開始，企業的海外訂單量明顯增長，有來自南美、中東、非洲，還有東南亞的眾多訂單，且交貨周期都要求不超過半個月。相關公司（包括但不限于）：可川科技（603052）、鵬鼎控股（002938）、永鼎股份（600105）、東田微（301183）等。

2、儲能：3月31日，中關村儲能產業技術聯盟發布《儲能產業研究白皮書2026》，預計2024年至2035年全球電池儲能累計裝機容量將激增8—17倍。全球儲能裝機格局將由以中國、美國及歐洲為主，逐步向印度以及中東、東南亞等地區擴展。相關公司（包括但不限于）：洛凱股份（603829）、萬勝智能（300882）、國電南自（600268）、遠程股份（002692）等。

3、云計算：3月31日晚，智譜發布的2025年財報顯示，期內公司實現總收入7.24億人民幣，同比增長131.9%。盡管去年全年凈利潤虧損47億，但全年綜合毛利率41%，遠超行業水準。相關公司（包括但不限于）：首都在線（300846）、云賽智聯（600602）、錦雞股份（300798）、銅牛信息（300895）等。

「機構操作」

前一交易日機構凈買入超過1000萬的個股16只，凈賣出超過1000萬的個股11只。機構買盤中幅釋放，賣盤中幅萎縮，機構資金從周一中幅凈流出，轉為中幅凈流入。表明周二兩市調整時，機構資金做出抄底動作。這也是3月23日之后，機構資金首次回流。

主線熱點中（近期機構主攻方向），CPO被中幅加倉，能源設備、光伏和AI數據中心被小幅加倉。沒有主線熱點被減倉。

非主線熱點中（近期機構少量參與方向），商業航天、塑料和海峽概念被中幅加倉，PCB、電力和機器人被小幅加倉。有色金屬、飲料、化學制藥、醫藥商業、白酒、無人駕駛和醫療器械被小幅減倉。

總體來看，周二機構和游資操作策略出現分化。機構買盤中幅釋放，賣盤中幅萎縮，機構資金從中幅凈流出，轉為中幅凈流入。游資買盤中幅萎縮，賣盤小幅釋放，游資從中幅凈流入，轉為持平狀態。從板塊資金流向上看，在主線熱點中，機構和游資合力加倉了光伏，但加倉量并不大。此外，機構還加倉了CPO、液冷和能源設備。在非主線熱點中，機構和游資還合力加倉了商業航天。由于機構連續兩日中幅加倉商業航天，如果后續繼續加倉，則商業航天可能成為市場新主線。

「游資操作」

章盟主：凈買入拓日新能（光伏）9161萬、神劍股份（塑料+商業航天）5492萬；

寧波桑田路：凈買入華電能源（煤炭）4975萬；

思明南路：凈買入宏昌科技（機器人）2358萬；

瑞鶴仙：凈買入津藥藥業（創新藥）1048萬。

「賬戶變動」

「操作思路」

綜合持倉股板塊分布，以及近期主線熱點和非主線熱點階段表現來看，明日選擇觀望一日。

「今日計劃」

暫無。

「持股策略」

迦南智能300880，能源設備，依托60日線持倉。

光迅科技002281，CPO，依托20日線持倉。

「核心股池」