國務院發文，數字人民幣賦能供應鏈金融是大勢所趨

移動支付網消息：近日，國務院印發《關于推進服務業擴能提質的意見》，提出要增強供應鏈金融專業服務能力。開展數字人民幣賦能行動。探索跨境供應鏈金融標準互認。

該文件雖然短短一句話，卻將數字人民幣在產業端的潛力深度體現，數字人民幣“賦能”是大勢所趨。數字人民幣自試點以來，試點范圍不斷擴大，應用場景也不斷豐富，而除了零售支付等C端場景之外，對公領域與產業端的發展也至關重要。在產業端的場景中，供應鏈金融可以說是最基礎、最關鍵的應用方向之一。

效率+可追溯：數字人民幣改變對公結算體系

數字人民幣作為中國人民銀行發行的數字形式的法定貨幣，具有高安全性、即時結算、匿名性、可追溯等特性。

供應鏈金融是指金融機構基于對供應鏈核心企業實力及信用的了解、對供應鏈上下游結構特點及交易流程操作細節的掌握，通過嚴格審查整條供應鏈，將其核心企業和上下游企業聯系在一起，提供創新金融產品和服務的一種融資模式。

供應鏈金融發展至今，仍面臨運作流程透明度不高、金融效率及支付效率待提升、資金監管困難等諸多問題，數字人民幣憑借其獨有的技術與特性，將對供應鏈金融運作模式產生積極影響。

一方面，對于商戶、企業以及產業端而言，“支付即結算”的改變將會是巨大的。這將意味著，數字人民幣完全不同于銀行貨幣，它是24小時運行的，沒有隔夜問題，實時記錄入賬，這使得能夠在供應鏈不同節點間即時結算，極大地縮短了資金流轉周期。

另一方面，傳統供應鏈金融中，資金轉移往往需要通過多個銀行和機構，有時還需要應對訂單的驗收、對賬、賬期等各種因素，這不僅增加了交易成本，也延長了資金到賬時間；數字人民幣的應用可以減少中間環節，有效提升資金使用效率，緩解了企業的資金壓力，特別對中小企業和微型企業來說，這種效應尤為顯著。

另外，數字人民幣可追溯的賬本記錄了企業真實的交易行為，為銀行提供了量化評估信用的新維度，有助于開發基于交易流水的信用貸款產品，降低對抵押物的依賴。

可信+可編程：數字人民幣解決企業間互信難題

在常規的供應鏈金融模式中，金融機構以供應鏈核心企業為支撐，為供應鏈中小企業提供貸款服務。但是在傳統的基于真實貿易背景的供應鏈金融業務中，通常會存在一些風險難題：

一方面，圍繞核心企業上下游的企業資質信用難以辨識，真實貿易流程難以把控，放款之后的資金流向難以追蹤；另一方面，金融機構不能深入參與供應鏈每個環節，因此，依托核心企業資質授信具有局限性，使得其無法觸達更多層級、更多數量的中小企業，尤其是下游企業。

許多中小型供應商由于規模較小或缺乏抵質押物、信用記錄而較難獲得融資；而供應鏈金融解決方案則往往面臨在跨行業、跨境過程中如何實現標準對接和互通的問題。

數字人民幣以廣義賬戶體系為基礎，可支持企業通過任何的唯一身份標識來建立錢包，且與銀行結算賬戶松耦合，這就為供應鏈金融服務進一步下沉提供了便利和降低了成本。通過結合貿易和支付信息，數字人民幣可以根據相關支付規則和條款進行編程，并成為一種新的貿易融資工具，有助于商業銀行、核心企業（買家）、中小型深層供應商之間更安全高效地完成信用穿透和資金流轉。

一方面，供應鏈債權債務轉移涉及的清分和結算可以通過數字人民幣錢包完成，企業則不必要去不同銀行開立結算賬戶，減少跨區域、跨銀行開戶成本；另一方面，由于信息強度高的實名數字人民幣錢包具備較高的可追溯性，且錢包終端的選擇也會越來越豐富，所以通過向實名錢包小額鑒權方式識別企業身份，會有更好的通用性和便捷度。

因此，數字人民幣不僅能夠滿足不同的供應鏈金融服務場景需求，還能解決企業互信難題。數字人民幣加載智能合約能確保“專款專用”，通過智能合約將融資資金與特定貿易合同綁定，確保資金只能用于向指定供應商支付貨款，從根本上防止資金挪用，解決了銀行對小微企業“不敢貸”的顧慮。

另外，結合物聯網技術，數字人民幣智能合約可以根據物流節點的確認自動觸發支付，使得“物流、資金流、信息流”三流合一，從而實現交易閉環。

結語

隨著數字人民幣進入2.0“數字存款貨幣”時代，其兼具支付與存款功能，正從支付工具升級為服務實體經濟、賦能“科技金融、綠色金融、普惠金融”等國家戰略的重要金融基礎設施。

未來，數字人民幣的發展將不再局限于零售支付，無論是供應鏈金融、跨境貿易還是產業端的數字化改造，數字人民幣+智能合約都能給予行業一定的數字能力升級，以實現傳統產業的數字化落地。