上海
美伊taco了。
現在，伊朗提出了十條要求，里面最夸張的有這么幾條：
1、根據評估結果全額賠償伊朗的損失
2、解除所有一級和二級制裁一級安理會有關決議
3、釋放所有被凍結在海外的伊朗資產和財產
4、美國作戰部隊從該地區所有極低和部署點撤出
5、接受伊朗鈾濃縮活動
說真的，這完全是拿自己當戰勝國在開條件，老哈梅內伊在戰前絕對開不出這么離譜的條件。
這條款，李鴻章都不敢簽。
但，特朗普竟然說，伊朗的十條要求可以作為談判的基礎。
趙構聽了想流淚，慈禧聽了覺得自己是民族英雄。
這背后有兩種可能。
第一種可能，是正邏輯。
特朗普現在的選情壓力非常大。
眾議院已經太平間了，參議院正在ICU。
繼續在中東沒完沒了，兩院齊丟的可能性非常大。
早早Taco，至少把參議院給搶救回來。
這就能保證共和黨內部不會拋棄特朗普和整個Maga派，也至少保證了在特朗普卸任后不會被清算。
這有點類似于咱們做投資及時止損的意味。
這是理性的、符合邏輯、符合利益的選擇，也是我認為大概率的可能。
那第二種可能，是反邏輯。
特朗普的Taco只是兵不厭詐，只是為集結兵力、補充彈藥爭取時間。
坦白說，這種可能性其實很小。畢竟美國在軍事方面的優勢很大，如果真要打高烈度戰爭，其實玩這一手的意義很小。
但畢竟預測對象是特朗普，他什么事都做得出。
另外，以色列一定會盡全力挑撥美伊雙方。
原因有三點：
1、以色列這次跟伊朗結成的是死仇。美國可以一走了之，他以色列還要和伊朗當鄰居。以色列一定會千方百計打殘伊朗，換取自己盡可能長時間的安全。
2 、傻X好找，像特朗普這種極品傻X不好找。現在以色列在美國民眾中的形象已經大大降低，錯過了特朗普，之后上哪再忽悠一個美國總統幫自己打仗？
3 、內塔尼亞胡自己屁股不干凈。一旦停戰，他有可能會被審查至坐牢。
所以，雖然可能性并不很大，但眼下的Taco只是戰爭中場休息的可能性仍然存在。
1、中際旭創歷史新高，新易盛一同大漲。光模塊的邏輯有兩條，第一條是基本面夠硬，估值也不貴。第二條則是在市場恐慌時，基于第一條的原因，資金選擇擁抱光模塊的確定性。
但隨之而來的問題就是，如果市場從現在開始走出全面反彈。那那些高風偏資金很可能又去嫌棄易中天的體量太大、拉不動，進而拋售易中天。
沒辦法，由于缺乏做空機制，A股資金（不論是機構還是散戶）天然就喜歡炒小炒爛。那對于光模塊我不太建議去干追漲殺跌的事。
2 、Deepseek開啟V4版本灰度測試。這對AI是利好，但利好程度肯定比不上當初Ds橫空出世的時候了。AI板塊其實現在沒有太大的預期差，所有人都明白，算力極其緊缺。美國緊缺，中國也緊缺。所以如果你不認為AI會是泡沫，那在AI里，聚焦邏輯最硬的算力部分就行了。
3、黃金股今天大漲，多只個股漲停。
當然直接原因是國際金價大漲。金價大漲的直接原因當然是taco，進而導致美聯儲加息的預期降低 。
但咱們可以往深了去想，美國打個伊朗都這么費勁，你認為全球對美元的信任是增加了還是降低了呢？
如果按照目前Taco的方向，伊朗確實在霍爾木茲海峽占據國際公認的主導地位。那以伊朗和美國、中國的關系，請問石油和美元的聯系是更緊密還是更松散了呢？
我會認為，短期金價會跟著美伊談判的消息走，我預測不了。當從中長期上看，黃金的邏輯是比戰前要更強的。哪怕美聯儲加息的概率提高，邏輯也是增強的。
別的不說，今天人民幣跳空高開，逼近6.8。這就是全球資本在對美元投不信任票。
4 、國際油價大跌、今天A股場內原油類ETF也是大跌。我個人覺得可能有些過于悲觀了。
即便按照Taco到底的思路，油價也不可能回到戰前。一方面伊朗要對海峽收費，一方面波斯灣的產油基建遭到了巨大毀壞。這些都不是Taco就可以解決的。
另外，之前江湖上盛傳伊朗要搞梯度收費，即友好國家便宜點，不友好的國家貴一點。如果這條屬實了話，則進一步有利于化工板塊的走勢。
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