四川
集成電路板塊全線爆發，科技主線強勢領漲，截至10:37，集成電路ETF國泰（159546）漲幅達9.62%。
該ETF緊密跟蹤中證全指集成電路指數，成分股覆蓋設計、制造、封測、設備及材料等全產業鏈核心環節。
當前漲幅并非孤立行情，而是多重政策與產業邏輯共振的結果：一方面，國家大基金三期正式落地并加速投放，首期已明確向半導體設備、關鍵零部件及EDA工具等領域傾斜；另一方面，國內成熟制程晶圓廠擴產節奏未見放緩，2026年Q1國內12英寸晶圓月產能同比提升18.7%，設備招標量環比增長超35%，對國產刻蝕、薄膜沉積、量測設備形成持續剛性需求。產業鏈調研顯示，多家頭部設備廠商在手訂單已排至2027年H1，交付周期普遍延長至12–18個月。
華泰證券最新研報指出：“集成電路設備國產化率正從‘點狀突破’邁向‘系統替代’新階段。2026年一季度，國產半導體設備上市公司營收同比增長42.3%，歸母凈利潤同比增幅達51.6%；其中前五大設備廠商合計市占率較2025年末提升8.2個百分點，驗證國產替代由‘能用’加速轉向‘好用、穩用’！敝行沤ㄍ峨娮訄F隊亦強調：“本輪行情本質是‘產能驅動型替代’，而非單純主題炒作——下游真實擴產需求托底，疊加技術代際追趕窗口打開，設備與材料環節有望率先兌現業績彈性！
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