截至5月12日收盤，今日市場震蕩調整，CPO概念表現活躍。光通信濃度超55%的創業板人工智能ETF（159279）上漲1.3%，換手率35.61%，交投活躍。截至上個交易日數據，該基金25日累計漲幅25.22%，動能強勁。與此同時，創業板50ETF（159949）下跌0.05%。相關個股方面，中際旭創上漲8.28%、新易盛上漲5.11%，天孚通信上漲3.11%。

與去年相比，2026年外資的增持動作格外顯著，持股總量增加了46.8億股，持倉市值更是大幅提升697.6億元。這一增持規模創下近年來同期的最高紀錄，為A股市場帶來了十分可觀的增量資金。

截至2026年一季度末，外資身影已出現在1549家A股上市公司的前十大流通股東名單中，合計持股143億股，持倉總市值達到2370.8億元。

其中，摩根士丹利一季度共進入A股316家上市公司的十大流通股東，其中持倉市值排名前三的股票分別為中際旭創、天孚通信和中國西電，前兩只均為創業板光模塊龍頭企業。其中，第一大重倉股是新進的中際旭創，位列公司十大流通股東第10位，持有的流通市值約為36.98億元。除此之外，第二大重倉股也是新進的光模塊龍頭天孚通信。

高盛持股市值在1億元以上的個股有20只，持股市值位居前三的分別是豪威集團、興業銀錫、永鼎股份。其中，第一大重倉股依舊是豪威集團，最新持股數量為812.45萬股，位列公司十大流通股東第7位，持有的流通市值約為7.72億元。

國金證券表示，AI基礎設施和信創領域展現出強勁發展勢頭，相關企業憑借技術創新和市場拓展能力，在國產化替代浪潮中占據優勢地位，隨著數字化轉型加速推進，這些領域將持續受益于政策支持和市場需求增長，為行業參與者帶來廣闊發展空間。

開源證券表示，全球AI產業持續發展，光模塊、液冷技術、國產算力及衛星通信四大主線引領行業增長，受益于算力需求擴張與技術升級，產業鏈各環節協同創新，推動產業生態完善，未來發展空間廣闊。（聲明：以上信息僅供參考，不構成投資建議。市場有風險，投資需謹慎。）