記者 王帥國

自2026年4月起，動力電池增值稅出口退稅率再次退坡，從此前的9%下調至6%，并明確從2027年起將完全取消。這項旨在推動產(chǎn)業(yè)升級的政策調整，在近兩個月內迅速引發(fā)行業(yè)連鎖反應。

盡管中國動力電池出口的基本面依然穩(wěn)固，但增速已明顯減緩。中國汽車動力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟?數(shù)據(jù)顯示，2026年前四個月，動力及儲能電池累計出口量保持同比增長，但4月單月出口量環(huán)比出現(xiàn)了約12%的回落，結束了此前的高速攀升態(tài)勢。

這表明政策窗口期前的集中“搶出口”行為，在一定程度上透支了后續(xù)需求。整體而言，出口占比接近行業(yè)總出貨量的兩成，海外市場作為關鍵增長極的地位未變，但依賴低價的老路已被政策阻斷。

這股政策“寒流”對產(chǎn)業(yè)生態(tài)的影響大小不一，呈現(xiàn)出顯著的結構性分化。依賴退稅補貼支撐利潤的中小企業(yè)正經(jīng)歷切膚之痛，而握有技術與海外產(chǎn)能的頭部企業(yè)則相對從容。一場以政策為催化劑的行業(yè)洗牌，已然拉開序幕。

終結“內卷外化”

此次出口退稅調整并不突然。回溯來看，電池產(chǎn)品的增值稅出口退稅率在2024年12月已從13%降至9%，今年的進一步下調直至歸零的路徑，顯示了國家推動產(chǎn)業(yè)結構性改革的連續(xù)性和決心。

政策調整的直接影響，已在4月出口數(shù)據(jù)上留下清晰印記。中關村物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟副秘書長袁帥表示，在兩個月的政策傳導期里，國內動力電池出口市場已經(jīng)顯現(xiàn)出了清晰的結構性變化。雖然頭部企業(yè)的海外長單并未出現(xiàn)大規(guī)模違約，但“原本逐月攀升的出口增速已經(jīng)出現(xiàn)了明顯回落，此前大量涌入跨境貿易的中小廠商零散訂單降幅尤為顯著”。

為何選擇在此時為動力電池出口降溫？核心意圖在于終結中國企業(yè)在海外市場的“內卷外化”。眺遠影響力研究院院長高承遠分析稱，此舉意在“切斷‘內卷外化’的輸血管道”。他表示，過去部分企業(yè)將退稅當作打價格戰(zhàn)的彈藥，在海外低價傾銷，不僅消耗國內財政資源，也容易招致貿易摩擦。

袁帥則指出，政策的根本目的是“倒逼行業(yè)擺脫‘以價換量’的低質量增長路徑”，避免在產(chǎn)能高企背景下，國內廠商在海外陷入惡性價格戰(zhàn)，最終損害整個中國動力電池產(chǎn)業(yè)的國際形象。

從更深層次看，此舉也是在主動應對歐盟《新電池法》及碳邊境調節(jié)機制等外部合規(guī)壓力。高承遠認為，這能“推動中國電池產(chǎn)業(yè)提前適應高標準的國際競爭規(guī)則”，將政策驅動轉向市場驅動，篩選出真正具備技術、品牌和全球化運營能力的企業(yè)。

沖擊具有兩面性

退稅“退坡”的沖擊波，在不同量級的企業(yè)身上呈現(xiàn)出截然不同的效應。對于那些缺乏核心技術、依賴低價競銷的中小廠商和部分第二梯隊企業(yè)而言，這是關乎生死的考驗。

袁帥表示：“這些企業(yè)原本的利潤空間就十分微薄，大多是靠9%的出口退稅來覆蓋出海成本，有些甚至將退稅直接算入了核心利潤。退稅率下調3個百分點后，不少零散訂單的利潤直接被抹平。”

一位供職于沃爾德新能源的工作人員在社交平臺上的感慨更為直接，其稱政策“對我們鋰電池pack中小企業(yè)來說無疑是重大打擊”，向客戶加價等于喪失競爭力，維持原價則無利可圖，還要面臨同行用低價搶奪市場的惡性競爭。

據(jù)電池行業(yè)資深人士王偉測算，如果退稅減少的成本完全由出口企業(yè)自行承擔，毛利潤在2026年將下降10%至12%，若退稅徹底取消，到2027年利潤降幅可達三成以上。

然而，對于動力電池行業(yè)的巨頭們來說，風暴則平靜得多。寧德時代、比亞迪等頭部企業(yè)的海外產(chǎn)能布局已進入釋放期，本地化生產(chǎn)能直接規(guī)避出口退稅變化帶來的影響。這類企業(yè)本身利潤空間足以支撐退稅縮減，部分甚至能因中小競爭對手的退出而獲益。政策加速了行業(yè)洗牌，資源和訂單正向頭部聚集。

企業(yè)的應對之策

面對政策環(huán)境的根本性轉變，整個動力電池行業(yè)的應對策略正沿著短期降本、中期產(chǎn)能出海、長期技術升維的路徑展開。

短期來看，精細化的成本管控與利潤壓力傳導是關鍵。高承遠提出，企業(yè)必須完成“成本重構”，通過工藝改進、供應鏈數(shù)字化和精益管理壓縮內部損耗，同時需“與海外客戶重新談判價格條款，不能獨自承擔退稅損失”。

王偉也強調了成本傳導能力的重要性，認為企業(yè)需要“持續(xù)保持技術和成本的領先，能夠順利地將漲價的壓力傳導到海外用戶”。

中期戰(zhàn)略上，從“產(chǎn)品出海”轉向“產(chǎn)能出海”已從可選項變?yōu)楸剡x項。在海外目標市場建立工廠、倉儲及售后體系，既能規(guī)避出口成本波動，也能更好地響應當?shù)乜蛻簟８叱羞h給出了具體的路徑參考：“東南亞靠近原料產(chǎn)地且關稅友好，歐洲則需配套綠電以滿足碳足跡合規(guī)。”

長期來看，擺脫低價競爭的核心在于構筑技術壁壘。袁帥建議，企業(yè)必須將精力轉移到技術研發(fā)上，通過提升能量密度、優(yōu)化產(chǎn)品適配性，用“技術溢價”替代原有的“政策紅利”。另外，企業(yè)還可以向產(chǎn)業(yè)鏈更高價值環(huán)節(jié)攀升，即跳出“賣電芯”的低附加值模式，向固態(tài)電池、儲能系統(tǒng)集成、電池回收等高毛利環(huán)節(jié)延伸。

這場由政策引發(fā)的變革，短期陣痛在所難免。一批競爭力薄弱的企業(yè)或將出局，行業(yè)出口增速正在經(jīng)歷階段性回落。但長期來看，這場“斷奶”行動正迫使中國動力電池產(chǎn)業(yè)加速從“以價換量”的價格驅動模式，轉向“以質取勝”的技術與全球化運營驅動模式。中國電池產(chǎn)業(yè)將從“產(chǎn)品輸出”升級為“產(chǎn)業(yè)鏈輸出”，在全球價值鏈中占據(jù)更主動的地位。從被動承壓到主動求變，各家企業(yè)正集體經(jīng)歷一場深刻的戰(zhàn)略重塑。