周五美股再度大幅下挫，收盤跌幅超出市場預期。

我看不少人在那大呼小叫，說周一的A股“藥丸”。更有一些人，因此怨恨伊朗封鎖霍爾木茲海峽，這更是“家伙什歪了怪馬桶”。

一

作為一名高倉位持有A股的投資者，我清楚這波下跌大概率會傳導至A股，讓我蒙受不小的賬面損失，可我內心卻毫無波瀾，甚至有點小雀躍。

即便此前預測到了這場戰(zhàn)爭，但我覺得中間不知道會發(fā)生什么具體變化，而自己手握著心儀的標的，有點舍不得賣掉。再說，對于長線投資者來說，這點波動又算得了什么。

我更加清楚地知道，任何能打擊美國霸權主義的事情，無論短期看似多么不利，從長遠來看都是符合中國利益的好事。

或許有人會嗤之以鼻，認為這不過是狹隘的民族情緒，或是損失厭惡下的心理代償。但請允許我直言：這絕非情緒，而是基于冷酷現實與長遠利益的理性判斷，不信聽我慢慢給大家掰扯。

當下國際局勢波詭云譎，俄烏沖突持續(xù)膠著，美以聯手對伊朗發(fā)動侵略戰(zhàn)爭。在我看來，這些看似震撼的事件，與美國蓄意挑起的對華大國競爭相比，都只是局部鬧劇，它們頂多只是撬動大國博弈的幾朵浪花罷了。

百年未有之大變局下，真正能決定世界格局走向的，從來都只有中美這兩個核心棋手，其他所有局部沖突，本質上都是美國為遏制中國發(fā)展、鞏固霸權地位打下的“劫材”。

我們必須承認，中國的綜合實力目前仍略遜美國一籌。盡管我們的發(fā)展速度、增量規(guī)模早已領先全球，但美國憑借多年積累的存量優(yōu)勢，依舊在科技、軍事、金融等領域占據主導地位，其霸權積威仍在。

面對華盛頓主動挑起的全方位競爭，沒有人能打包票說我們穩(wěn)操勝券。我始終對自己的國家充滿信心，但也從未放松對國際局勢的觀察，深知任何一個不可控因素，都可能影響大國博弈的走向。

二

關注我多年的讀者都知道，從敘利亞阿薩德政權被美國顛覆，到委內瑞拉總統(tǒng)馬杜羅被美國明目張膽地綁架，我就一直警惕特朗普政府的下一步動作——剪除伊朗這個美國眼中的“刺頭”。

伊朗的戰(zhàn)略地位至關重要，一旦被美國徹底控制，就意味著美國將掌握全球絕大多數石油資源。在我的預測框架中，特朗普之后一定會力推美俄緩和關系，以便全力對付中國。

到那個時候，如果美國以石油為武器撬動中美競爭，對我們不敢說是致命威脅，也是不可承受之重。

在這些事件發(fā)酵過程中，其實我曾多次呼吁應該有條件介入，打斷特朗普的戰(zhàn)略布局。

過去中國冷眼旁觀國際風云變幻，我自巋然不動，以極大的戰(zhàn)略耐性換取了豐碩的戰(zhàn)略成果，但也形成了路徑依賴——只要耐心等待，好運自然會降臨到頭上。

我認為，好運氣不可能永遠相伴。今天的中國，已從美國的次要對手上升為主要對手，我們的策略也應該有所改變。

坐等美國完成戰(zhàn)略布局，只會讓中國陷入更加不利的境地。必須主動作為，即便不能阻止美國剪除這些反抗霸權的“刺頭”，也要讓美國在此過程中付出沉重代價。聽之任之的后果，很有可能會導致更多國家在中美的大國競爭中加速倒向美國。

事情的發(fā)展正如我所料，特朗普挾綁架馬杜羅的“余威”，將對伊朗的戰(zhàn)爭視為其“封圣”的關鍵一戰(zhàn)，悍然與以色列聯手發(fā)動侵略。

這場戰(zhàn)爭對伊朗而言是生死存亡之戰(zhàn)，對遠離戰(zhàn)場的中國來說，何嘗不是一場關乎未來戰(zhàn)略競爭的關鍵之戰(zhàn)。

伊朗一旦戰(zhàn)敗，中東格局將徹底改寫。美國將徹底掌控中東能源命脈，完成對其全球戰(zhàn)略最關鍵一環(huán)的整合，得以騰出更多資源，更專注地投向亞太，對付中國。我們的“一帶一路”倡議將面臨腹背受敵的困境，能源安全命脈將受制于人，戰(zhàn)略態(tài)勢將急轉直下。

伊朗若能挺住，甚至將美國拖入一場持久消耗戰(zhàn)，則局面全然不同。美國將不得不將其寶貴的軍事、經濟、外交資源長期投入中東這個“帝國墳場”，其國力將在無休止的消耗中持續(xù)流血。這對中國而言，將再次創(chuàng)造一個長時段（至少十年）的戰(zhàn)略窗口。

所以，當一些人以“伊朗做生意不守信用”“伊朗石油對中國沒那么重要”等理由，引導中國民眾對伊朗的敵視時，我經常怒斥“非蠢即壞”。

中伊在商業(yè)層面的一些摩擦，與伊朗政權存亡所引發(fā)的全球戰(zhàn)略格局巨變相比，根本不在一個量級。那些人的言論無異于為美國打掩護，是在用戰(zhàn)術上的小賬，模糊戰(zhàn)略上的大賬。

三

中間鋪墊這么多，看似與投資無關，實則與我們每一位A股投資者的利益高度綁定。

短期的市場劇震，源于不確定性。美伊開戰(zhàn)，全球資本市場必然顫抖，A股亦難獨善其身，投資者難免跟著“吃瓜落”。我們持有的資產短期縮水，這是必須承受的波動。然而，一個成功的投資者，必須具備一種能力：穿透短期波動的迷霧，看清長期趨勢的潮汐。

首先，是金融權力的轉移。

美國的霸權，根基在于美元霸權。一場深陷的中東戰(zhàn)爭，將劇烈消耗美國的財政儲備，加劇其通脹與債務問題，侵蝕全球對美元的信心。美元體系的松動，將是本世紀最大的金融事件。若美元光環(huán)褪色，誰將受益？誰能部分承接其流失的信用與份額？

環(huán)顧全球，具備相應經濟體量、深度、穩(wěn)定性與獨立性的貨幣，除了人民幣，還有誰？無需完全取代美元，即便只是份額的顯著提升，所帶來的全球資本向人民幣資產的重新配置，就足以對中國的股市、債市產生一次“流動性海嘯”。

到了那個時候，我們手中的股權資產，作為人民幣核心資產的代表，其價值重估將不可限量。

其次，是制造業(yè)王座的加固。

戰(zhàn)爭若持久化，必然推高全球能源與原材料價格，擾亂供應鏈。這將是一場針對全球制造業(yè)的“壓力測試”。在比爛的時代里，誰的結構最完整、產業(yè)鏈最自主、成本控制能力最強、能源保障最穩(wěn)定，誰就能屹立不倒，甚至逆勢擴張。

毫無疑問，中國將是那個“最不爛”的存在，甚至是唯一的“優(yōu)等生”。全球滯脹的陰影，反而會成為中國制造業(yè)進一步升級、擴大全球市場份額的催化劑。實體經濟的根基越牢，資本市場的繁榮就越有底氣。

眼前的下跌，對于短線交易者或許是災難，但對于著眼長遠的布局者，卻可能是在提示一個歷史性機遇的臨近。2024年因恐懼而踏空的人們，或許正迎來一個需要瞪大眼睛、保持耐心、等待擊球區(qū)的時刻。

風浪越大，魚越貴。大國博弈的驚濤駭浪中，真正的贏家屬于那些能看清潮汐方向、敢于在眾人恐懼時錨定未來的人。美股下跌我高興，不是因為損失令人愉悅，而是因為我看到了浪潮之下的暗流，正朝著有利于我們的方向，洶涌而來。

短期的賬面波動不算什么，唯有看清大國博弈的本質，守住長期邏輯，才能在時代的浪潮中抓住屬于自己的機遇。