伴隨深圳證券交易所主板上市鐘聲的莊嚴(yán)敲響，天海汽車電子集團(tuán)股份有限公司（簡稱：天海電子，代碼：001365）正式登陸深證證券交易所主板，開啟了企業(yè)發(fā)展與產(chǎn)業(yè)賦能深度融合的全新篇章。這一里程碑事件，不僅標(biāo)志著這家深耕汽車零部件領(lǐng)域五十余年的行業(yè)標(biāo)桿正式踏上高質(zhì)量發(fā)展的新征程，更彰顯了本土汽車零部件龍頭企業(yè)在全球供應(yīng)鏈重構(gòu)、國產(chǎn)替代持續(xù)深化背景下的責(zé)任與擔(dān)當(dāng)。當(dāng)前，我國汽車產(chǎn)業(yè)正處于由大到強(qiáng)的轉(zhuǎn)型關(guān)鍵期，汽車"新四化"加速推進(jìn)，汽車零部件行業(yè)作為產(chǎn)業(yè)基石，其發(fā)展水平直接決定著我國汽車產(chǎn)業(yè)的整體競爭力和國際地位。天海電子作為國產(chǎn)品牌汽車線束、汽車連接器龍頭企業(yè)，憑借全方位的競爭優(yōu)勢，在推動(dòng)行業(yè)升級、助力國產(chǎn)替代進(jìn)程中發(fā)揮著不可替代的重要作用，成為本土汽車零部件企業(yè)崛起的標(biāo)桿。

從行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀來看，汽車產(chǎn)業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)的支柱產(chǎn)業(yè)，而汽車零部件行業(yè)是支撐汽車產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的核心載體。近年來，隨著我國汽車產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，汽車零部件行業(yè)也實(shí)現(xiàn)了穩(wěn)步提升，產(chǎn)業(yè)規(guī)模不斷擴(kuò)大，技術(shù)水平持續(xù)進(jìn)步，逐步形成了門類齊全、配套完善的產(chǎn)業(yè)體系。尤其是在新能源汽車和智能網(wǎng)聯(lián)汽車的帶動(dòng)下，行業(yè)呈現(xiàn)出輕量化、模塊化、智能化的發(fā)展趨勢，新技術(shù)、新產(chǎn)品、新工藝不斷涌現(xiàn)，為行業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展注入了新的動(dòng)力。但與此同時(shí)，行業(yè)也面臨諸多挑戰(zhàn)：全球供應(yīng)鏈不穩(wěn)定因素增多，地緣政治、貿(mào)易摩擦等不確定因素影響加劇，核心技術(shù)"卡脖子"問題依然存在，本土企業(yè)在高端產(chǎn)品領(lǐng)域的競爭力有待進(jìn)一步提升，行業(yè)集中度需要持續(xù)優(yōu)化，這些問題都制約著我國汽車零部件行業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展和國產(chǎn)替代進(jìn)程的推進(jìn)。

在全球汽車線束、汽車連接器市場，歐美、日本企業(yè)長期占據(jù)主導(dǎo)地位，這些國際巨頭憑借深厚的技術(shù)積累、完善的供應(yīng)鏈體系、強(qiáng)大的品牌影響力和成熟的市場布局，在高端產(chǎn)品領(lǐng)域形成了難以突破的技術(shù)壁壘和市場壁壘，本土企業(yè)面臨著技術(shù)、品牌、規(guī)模等多方面的競爭壓力。但隨著汽車"新四化"的快速發(fā)展、我國自主品牌汽車的崛起以及國產(chǎn)替代政策的持續(xù)推進(jìn)，本土線束廠商的市場份額占比有所提升，少數(shù)優(yōu)質(zhì)本土企業(yè)憑借技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)品優(yōu)勢，已成功進(jìn)入合資汽車品牌供應(yīng)鏈體系，實(shí)現(xiàn)了突破發(fā)展。同時(shí)，本土線束供應(yīng)商憑借與國內(nèi)自主新能源汽車廠商的良好配套關(guān)系，率先打入其供應(yīng)體系并獲得先發(fā)優(yōu)勢，部分優(yōu)質(zhì)供應(yīng)商在高壓總成線束的設(shè)計(jì)開發(fā)上亦實(shí)現(xiàn)了技術(shù)突破，不僅在價(jià)格和毛利上形成優(yōu)勢，還依托新能源整車品牌的快速發(fā)展迅速搶占市場份額，推動(dòng)了汽車線束國產(chǎn)化替代的加速進(jìn)程。此外，近年來國內(nèi)車企出海步伐不斷加快，由產(chǎn)品出口逐步向產(chǎn)能出口轉(zhuǎn)變，這也為核心配套的線束及連接器廠商提供了廣闊的出海機(jī)遇，為本土企業(yè)拓展國際市場、提升國際競爭力創(chuàng)造了有利條件。

1）龍頭擔(dān)當(dāng)：全價(jià)值鏈垂直整合構(gòu)筑競爭壁壘

作為行業(yè)龍頭企業(yè)，天海電子始終以引領(lǐng)本土汽車零部件產(chǎn)業(yè)崛起為己任，深耕行業(yè)五十余年，不斷突破技術(shù)瓶頸、完善產(chǎn)品體系、優(yōu)化市場布局，逐步成長為國產(chǎn)品牌汽車線束、汽車連接器的領(lǐng)軍者。經(jīng)過五十余年的發(fā)展，公司憑借垂直整合、區(qū)域布局、智能制造、技術(shù)創(chuàng)新等多方面的全方位競爭優(yōu)勢，實(shí)現(xiàn)了高質(zhì)量發(fā)展，為行業(yè)內(nèi)其他本土企業(yè)提供了可借鑒的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，樹立了良好的發(fā)展標(biāo)桿。

在產(chǎn)業(yè)垂直整合方面，天海電子深耕汽車電子電器領(lǐng)域傳輸（汽車線束）、連接（汽車連接器）、控制（汽車電子產(chǎn)品）三大細(xì)分賽道，已具備從產(chǎn)品鏈到制造鏈的產(chǎn)業(yè)全價(jià)值鏈垂直整合能力，形成了獨(dú)特的競爭優(yōu)勢。在產(chǎn)品鏈布局方面，公司實(shí)現(xiàn)了全產(chǎn)業(yè)鏈覆蓋，涵蓋了從汽車電連接系統(tǒng)核心部件——高低壓連接器，到汽車電連接系統(tǒng)關(guān)鍵總成——高低壓電線束，以及汽車電連接系統(tǒng)關(guān)鍵控制單元——多品類汽車電子模塊，形成了"部件-總成-系統(tǒng)"的完整產(chǎn)品體系，能夠?yàn)檎噺S商提供一站式的傳輸系統(tǒng)、連接系統(tǒng)、智能控制解決方案，滿足客戶的多元化需求。在制造鏈布局方面，公司涵蓋了精密模具制造、傳統(tǒng)及貴金屬電鍍、精密注塑、雙色/雙料注塑、大尺寸結(jié)構(gòu)件注塑、高速精密沖壓、PCB自動(dòng)化焊裝、自動(dòng)化精密組裝、異質(zhì)金屬焊接等核心工藝制程，構(gòu)建了完善的制造體系，為產(chǎn)品鏈提供強(qiáng)有力的智能制造底層支撐。這種全價(jià)值鏈的垂直整合能力，使得公司能夠?qū)崿F(xiàn)產(chǎn)品定制開發(fā)的高效協(xié)同和快速響應(yīng)，有效保障產(chǎn)品成本優(yōu)化、交付可控和質(zhì)量穩(wěn)定，從而為客戶提供高性價(jià)比的解決方案，同時(shí)也大幅提升了公司的抗風(fēng)險(xiǎn)能力和市場競爭力。

在區(qū)域布局方面，公司始終堅(jiān)持同步開發(fā)與客戶服務(wù)有機(jī)結(jié)合，秉承"就近配套、快速反應(yīng)"的核心理念，采取圍繞汽車產(chǎn)業(yè)集群建立生產(chǎn)基地的策略，經(jīng)過多年的布局，形成了以鶴壁為中心，輻射東北、華東、華南、西南四大區(qū)域的"一星四射"產(chǎn)能布局。目前，公司在鶴壁、鄭州、上海、重慶、長春、蕪湖、六安、鐵嶺、哈爾濱、常德、柳州、福州、青島、上饒、大連、東莞、宜賓等多個(gè)城市均設(shè)有子公司，分布在國內(nèi)主要的汽車產(chǎn)業(yè)集群區(qū)域，能夠高效協(xié)同為周邊的整車廠商提供配套服務(wù)。這種科學(xué)合理的區(qū)域布局，一方面有利于及時(shí)獲取整車廠商的需求反饋并快速響應(yīng)，保證產(chǎn)品交付的及時(shí)性和質(zhì)量穩(wěn)定性，有效提升客戶滿意度，長期來看還能有效降低物流成本和運(yùn)營成本；另一方面有利于充分利用各區(qū)域在人才、人力資源成本、上游材料供應(yīng)、產(chǎn)業(yè)扶持政策等方面的差異化優(yōu)勢，優(yōu)化資源配置，進(jìn)一步增強(qiáng)公司的綜合競爭力。同時(shí)，公司積極布局國際市場，依托國內(nèi)車企出海的機(jī)遇，逐步拓展海外業(yè)務(wù)，推動(dòng)國產(chǎn)汽車零部件走向世界，提升我國汽車零部件產(chǎn)業(yè)的國際影響力。

2）智造賦能：數(shù)字化轉(zhuǎn)型驅(qū)動(dòng)高質(zhì)量發(fā)展

在智能制造方面，公司高度重視數(shù)字化、智能化轉(zhuǎn)型，被評為"全國工業(yè)和信息化系統(tǒng)先進(jìn)集體"，憑借強(qiáng)大的智能制造能力，打造了行業(yè)領(lǐng)先的生產(chǎn)體系。公司打造的"汽車電線束行業(yè)5G+工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)"，實(shí)現(xiàn)了生產(chǎn)設(shè)備的全面互聯(lián)、生產(chǎn)數(shù)據(jù)的實(shí)時(shí)互通，構(gòu)建起從訂單管理、生產(chǎn)調(diào)度、過程管控、質(zhì)量檢測到物流配送的全流程數(shù)字化管控體系，能夠?qū)崿F(xiàn)生產(chǎn)過程的精細(xì)化管理和高效協(xié)同。公司的智能在線檢測項(xiàng)目，通過智能在線檢測、質(zhì)量數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析和結(jié)果判定，實(shí)現(xiàn)了產(chǎn)品質(zhì)量的精細(xì)化管控，有效降低了不合格品率，持續(xù)提升了產(chǎn)品質(zhì)量，該項(xiàng)目也榮獲了"國家智能制造優(yōu)秀場景"稱號，成為行業(yè)智能制造的典范。公司依托數(shù)字化、智能化制造體系，打造了行業(yè)領(lǐng)先的規(guī)模化生產(chǎn)能力，能夠支持多品種、小批量柔性生產(chǎn)，快速適配客戶的個(gè)性化訂單需求，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的快速響應(yīng)與產(chǎn)能彈性調(diào)配。同時(shí)，通過全生命周期質(zhì)量追溯系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)了產(chǎn)品從原材料采購到生產(chǎn)、檢驗(yàn)、交付的全程追溯，有效保障了產(chǎn)品質(zhì)量的穩(wěn)定性和可靠性，在復(fù)雜的市場環(huán)境下展現(xiàn)出良好的供應(yīng)鏈韌性與交付能力，為行業(yè)智能制造升級提供了可借鑒的經(jīng)驗(yàn)。

在行業(yè)引領(lǐng)方面，天海電子積極發(fā)揮龍頭企業(yè)的示范引領(lǐng)作用，主動(dòng)承擔(dān)行業(yè)責(zé)任，推動(dòng)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)完善、技術(shù)進(jìn)步和產(chǎn)業(yè)升級。公司先后主持或參與制定《汽車電線束和電氣設(shè)備用連接器》系列標(biāo)準(zhǔn)、《道路車輛 50Ω 阻抗射頻連接系統(tǒng)接口》系列標(biāo)準(zhǔn)及《道路車輛 電氣電子開關(guān)器件 繼電器》等46項(xiàng)國家或行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，憑借自身的技術(shù)實(shí)力和行業(yè)影響力，推動(dòng)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的完善與升級，規(guī)范行業(yè)發(fā)展秩序，提升行業(yè)整體發(fā)展水平。公司牽頭組建河南省新能源及智能網(wǎng)聯(lián)汽車電子電器產(chǎn)業(yè)研究院，堅(jiān)持以課題需求來自"客戶"、牽頭課題聯(lián)合"攻關(guān)"、產(chǎn)業(yè)化落地"市場"應(yīng)用為導(dǎo)向，通過與高校、科研院所、上下游鏈條企業(yè)展開深度課題合作，形成了"下游需求驅(qū)動(dòng)→中游方案攻關(guān)→上游產(chǎn)業(yè)協(xié)同"的"產(chǎn)學(xué)研用"創(chuàng)新模式，推動(dòng)"基礎(chǔ)研究—技術(shù)攻關(guān)—技術(shù)應(yīng)用—成果轉(zhuǎn)化"有機(jī)銜接，構(gòu)建全生命周期的創(chuàng)新鏈條、創(chuàng)新生態(tài)、產(chǎn)業(yè)生態(tài)，推動(dòng)行業(yè)技術(shù)進(jìn)步和成果轉(zhuǎn)化。同時(shí)，公司憑借自身的技術(shù)優(yōu)勢和市場影響力，帶動(dòng)上下游企業(yè)協(xié)同發(fā)展，推動(dòng)行業(yè)集中度提升，助力國產(chǎn)汽車零部件產(chǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。截至2024年，公司汽車線束業(yè)務(wù)市場占有率達(dá)8.45%，汽車連接器業(yè)務(wù)市場占有率達(dá)3.52%，在同行業(yè)可比公司中位居前列，為國產(chǎn)替代進(jìn)程提供了有力支撐，引領(lǐng)本土汽車零部件企業(yè)逐步打破國際壟斷，實(shí)現(xiàn)突圍發(fā)展。

3）借力資本市場，加速邁向全球一流供應(yīng)商

此次深主板上市，為天海電子深化客戶合作、提升服務(wù)能力、擴(kuò)大市場影響力提供了更廣闊的平臺(tái)和更充足的資金支持，也為公司的長遠(yuǎn)發(fā)展注入了強(qiáng)勁動(dòng)力。公司本次募集資金投資項(xiàng)目符合國家有關(guān)的產(chǎn)業(yè)政策和公司的發(fā)展戰(zhàn)略，具有較好的市場前景，且全部圍繞公司現(xiàn)有業(yè)務(wù)、核心技術(shù)進(jìn)行，重點(diǎn)用于提升公司的研發(fā)能力、擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、完善市場布局。募集資金投資項(xiàng)目的有效實(shí)施，將進(jìn)一步增強(qiáng)公司主營業(yè)務(wù)相關(guān)的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售能力，有利于提升公司的核心競爭力，并提高公司的盈利水平，促進(jìn)公司的可持續(xù)發(fā)展。在本次發(fā)行募集資金到位前，公司將根據(jù)上述項(xiàng)目的實(shí)際進(jìn)度，以自籌資金支付項(xiàng)目投資款；公司首次公開發(fā)行股票募集資金扣除發(fā)行費(fèi)用后，將用于支付項(xiàng)目剩余款項(xiàng)及置換先期投入；若實(shí)際募集資金凈額不能滿足上述項(xiàng)目投資需要，資金缺口由公司自籌資金予以解決；若實(shí)際募集資金凈額超出募集資金投資項(xiàng)目的資金需求，超過部分將用于在建項(xiàng)目及新項(xiàng)目、回購本公司股份并依法注銷，確保募集資金得到高效、合理的使用。

未來，天海電子將以成為全球一流的汽車電子電器系統(tǒng)供應(yīng)商為愿景，持續(xù)提升公司的垂直整合能力和智能制造能力，加快傳輸、連接、控制三大賽道的全面發(fā)展，為客戶提供更優(yōu)質(zhì)的汽車電子電器系統(tǒng)解決方案，助力美妙出行。同時(shí)，公司將緊扣新能源及智能網(wǎng)聯(lián)前瞻技術(shù)趨勢，加大在高低壓、高頻高速、板端及輕量化等類別產(chǎn)品的系列化程度和成本管控能力，持續(xù)提升汽車連接器等核心零部件業(yè)務(wù)占比；基于深耕汽車電子電器行業(yè)多年的技術(shù)積淀和對新能源汽車市場的廣泛布局，持續(xù)加大研發(fā)投入，完善市場布局，積極開拓國際市場，系統(tǒng)開展人才團(tuán)隊(duì)建設(shè)，加快實(shí)現(xiàn)"再造一個(gè)天海"的經(jīng)營目標(biāo)；繼續(xù)發(fā)揮龍頭企業(yè)引領(lǐng)作用，帶動(dòng)行業(yè)協(xié)同發(fā)展，推動(dòng)汽車零部件國產(chǎn)替代進(jìn)程，為我國汽車產(chǎn)業(yè)由大到強(qiáng)轉(zhuǎn)型貢獻(xiàn)更大力量。