四川
5月28日，通信ETF國泰（515880）領漲全市場，大漲超4%，光模塊含量超50%。
相關機構表示，英偉達 2027 財年 Q1 營收達到 816.2 億美元(同比+85%，環比+20%)，超過市場預期的 787 億美元。GAAP 凈利潤為 583.2億美元 (同比+211%)。Non-GAAP 下每股攤薄收益為 1.87 美元，同比大增長140%，超出市場預期的 1.76 美元。公司第一財季毛利率為 75%。同時，英偉達對下一財季的業績作出指引，預測 2027 財年第二財季的銷售額將達到 910 億美元，上下浮動 2%。
Anthropic Q2 預期首度盈利，AI 大模型商業化閉環初步跑通。Anthropic 預計 2026 年第二季度實現營收 109 億美元，較一季度 48 億美元增長超一倍，同期預計實現營業利潤 5.59 億美元，成功扭虧為盈，迎來公司成立以來的首個盈利季度。從年化收入（ARR）來看，公司近期 ARR 已逼近 450 億美元，大幅超越 OpenAI 今年 2 月約 250 億美元的水平。此前市場普遍擔憂 AI 大模型公司面臨高昂的訓練和推理成本，盈利路徑不清晰，Anthropic Q2 的盈利預期雖仍較薄，但已證明頭部玩家具備盈虧平衡的能力，將實質性提振市場對整個 AI 應用賽道的信心。
2027之后看，AI浪潮走高持續推升算力需求，光入柜內、CPO等技術落地持續拉升光的市場規模。通信ETF國泰（515880）核心成分含量較高，光模塊占比超50%，光模塊、服務器、光纖、銅連接等合計權重超80%，代表了海外算力的基本面景氣。2026年，在AI這場歷史機遇面前，有望保持強勁表現，有興趣的投資者可持續關注。
注：數據來源：中證指數公司，wind，截至2026/5/27，通信ETF規模為312.98億，在同類8只產品中排名第一，權重占比截至2026/5/6。指數成分股可能隨指數編制規則發生變動，不構成任何投資建議或個股推薦。提及個股僅用于行業事件分析，不構成任何個股推薦或投資建議。指數等短期漲跌僅供參考，不代表其未來表現，亦不構成對基金業績的承諾或保證。觀點可能隨市場環境變化而調整，不構成投資建議或承諾。提及基金風險收益特征各不相同，敬請投資者仔細閱讀基金法律文件，充分了解產品要素、風險等級及收益分配原則，選擇與自身風險承受能力匹配的產品，謹慎投資。涉及基金費率請查閱法律文件。
特別聲明：以上內容(如有圖片或視頻亦包括在內)為自媒體平臺“網易號”用戶上傳并發布，本平臺僅提供信息存儲服務。
Notice: The content above (including the pictures and videos if any) is uploaded and posted by a user of NetEase Hao, which is a social media platform and only provides information storage services.
