南非的燃料供應(yīng)與伊朗戰(zhàn)爭，數(shù)據(jù)黑洞和偏低的戰(zhàn)略儲備正讓這個國家面臨風(fēng)險。到2026年3月，全球原油供應(yīng)已減少約7.5%至10.1%。世界銀行將其稱為歷史上最大規(guī)模的石油市場擾動。這一下降源于以色列和美國對伊朗的襲擊，以及隨后霍爾木茲海峽的關(guān)閉。

沒有哪個國家能避開這場沖擊。對一些國家來說，經(jīng)濟后果已相當(dāng)劇烈。南非的情況是，它全部依賴進口原油，汽油、柴油和煤油消費中也有81%依賴進口。到目前為止，沖擊主要體現(xiàn)在價格上。這也迫使政府對汽油和柴油提供補貼。

我們對當(dāng)前局勢的判斷是，南非民眾應(yīng)當(dāng)對燃料數(shù)據(jù)質(zhì)量極差這一現(xiàn)實保持警惕。這個國家對于自身燃料庫存究竟處于什么水平，實際上只有一個大致概念。根據(jù)我們對局勢的理解，政府似乎也并不真正清楚自己正面臨多大的麻煩。

作為全球大市場中的小參與者，如果連本國到底需要多少燃料都說不清，本身就是個問題。而戰(zhàn)略儲備不足，則會讓南非在伊朗戰(zhàn)爭引發(fā)的全球短缺面前更加脆弱。

燃料庫存和需求數(shù)據(jù)存在巨大問題。比如，南非燃料行業(yè)協(xié)會在2024年年報中給出的數(shù)據(jù)顯示，汽油、柴油和煤油的凈進口量相當(dāng)于消費量的81%，這一結(jié)論又建立在“柴油進口量達到消費量118%”的數(shù)據(jù)之上。按照同一組數(shù)據(jù)，液化石油氣進口量竟高達消費量的1685%。這些數(shù)字顯然極不可信。更值得注意的是，這些燃料行業(yè)數(shù)據(jù)依據(jù)的還是官方來源，即南非稅務(wù)局和礦產(chǎn)資源與能源部。

此外，國家財政部也對實際進口與申報進口之間的差異表示擔(dān)憂。財政部還擔(dān)心一種非法做法：把稅率較低的煤油摻入柴油中，相關(guān)案例比例最高達到68%。

南非稅務(wù)局表示，有組織犯罪網(wǎng)絡(luò)正在走私并非法摻假燃料，許多燃料儲存和分銷庫也卷入了各類燃料產(chǎn)品的摻假。國際貿(mào)易管理委員會稱，燃料摻假每年給財政造成約36億蘭特損失，約合2.205億美元。

圍繞原油儲備，同樣存在擔(dān)憂。許多國家都會為類似伊朗戰(zhàn)爭這樣的突發(fā)事件儲備戰(zhàn)略原油。國際能源署要求其成員國持有相當(dāng)于90天進口量的石油儲備。南非政策則要求“至少滿足三個月總消費量”，其中把薩索爾以煤制合成燃料的產(chǎn)量也計算在內(nèi)。

南非的戰(zhàn)略原油儲存能力并不低，理論上可滿足88天消費需求。但儲罐容量并不等于實際庫存。戰(zhàn)略儲備一直不對外公開。南非戰(zhàn)略燃料基金通過議會礦產(chǎn)和石油資源事務(wù)委員會向議會負責(zé)。雖然庫存數(shù)量沒有披露，但該委員會在2025年3月的報告中，對“儲備不足”的戰(zhàn)略燃料庫存表示擔(dān)憂。

從目前情況看，南非現(xiàn)有戰(zhàn)略原油儲備似乎只有約770萬至800萬桶。2025年5月，路透社報道稱，南非戰(zhàn)略原油庫存約為770萬桶。本地媒體則提到，庫存大約為800萬桶。

如果按800萬桶計算，在全國液體燃料日需求約60萬桶的情況下，這些儲備只能維持約13天。如果把薩索爾每天15萬桶的煤制油產(chǎn)量計算在內(nèi)，則大約能維持18天。薩索爾的煤制液體燃料工廠建于20世紀(jì)70年代和80年代，當(dāng)時種族隔離政權(quán)正面臨反種族隔離石油制裁。薩索爾自1979年起逐步私有化，但背后有大量國家擔(dān)保支持。

除了實際庫存偏低，南非還面臨另一個問題：儲存設(shè)施主要集中在西海岸的薩爾達尼亞灣，而該國并沒有現(xiàn)成手段，能把原油跨越全國運到1400公里外的薩索爾堡煉油廠。

儲存布局失衡，放大了供應(yīng)風(fēng)險。南非燃料體系的另一個薄弱環(huán)節(jié)，是內(nèi)陸缺乏成品油儲存能力。該國大部分成品油依賴進口，而儲存能力又主要集中在各大港口，距離工業(yè)腹地較遠。

早在20多年前，莫埃拉內(nèi)燃料供應(yīng)短缺調(diào)查小組就已指出，需要建設(shè)布局更合理的儲存能力。這個小組是在2005年燃料供應(yīng)危機后成立的。它建議南非重新審視戰(zhàn)略儲備政策，并強化成品油庫存要求。

該小組還指出，盡管南非對進口石油產(chǎn)品的依賴不斷上升，但國家并沒有建立戰(zhàn)略性成品油庫存。但這些建議從未真正落實。

私營部門能發(fā)揮什么作用？現(xiàn)行燃料價格監(jiān)管制度確實規(guī)定，石油公司應(yīng)持有庫存。生產(chǎn)商和進口商可通過價格機制獲得補償，以持有25天庫存；批發(fā)商則對應(yīng)14天庫存。

但問題在于，我們并不知道它們是否真的持有了這些庫存。因為從商業(yè)邏輯看，企業(yè)總是傾向于盡可能少持庫存，而政府似乎也缺乏足夠能力去監(jiān)管這件事。

私營部門的儲存能力本身也不能替代戰(zhàn)略儲備。石油公司和大型燃料用戶確實在煉油廠、進口碼頭、倉庫、機場、礦山、農(nóng)場、工廠和物流節(jié)點設(shè)有儲罐，但這些大多屬于運營性儲存。

這類儲存通常針對特定產(chǎn)品，已經(jīng)有商業(yè)用途安排，其設(shè)計目的也是為了讓燃料在供應(yīng)鏈中持續(xù)流動，而不是在較長時間內(nèi)為全國提供保障。

戰(zhàn)略儲備的治理一直是個痛點。南非此前已經(jīng)在戰(zhàn)略原油儲備上經(jīng)歷過一次重大治理失誤。2015至2016年間，國有的戰(zhàn)略燃料基金向維多爾、塔萊維拉斯和維納斯雷斯等大宗商品交易商出售了約1000萬桶戰(zhàn)略原油。此后，西開普高等法院撤銷了這筆交易，認(rèn)定其操作違法，且缺乏適當(dāng)批準(zhǔn)和監(jiān)督。

批評者認(rèn)為，這筆交易通過一個隱秘且治理失序的過程，實際上掏空了南非的應(yīng)急儲備，而主要受益者則是石油交易商和中間商。

這一事件暴露出南非戰(zhàn)略燃料儲備治理中的嚴(yán)重缺陷，而這些擔(dān)憂至今并未消失。2025年的議會監(jiān)督程序仍持續(xù)對儲備是否充足、儲存基礎(chǔ)設(shè)施利用不足、治理安排碎片化，以及監(jiān)督和問責(zé)問題遲遲未解提出關(guān)切。

重建戰(zhàn)略儲備需要在多重約束之間做取舍?？紤]到南非財政空間有限，國家是否能夠直接從財政中拿出780億蘭特至790億蘭特，來實施一項庫存重建計劃，并不明顯。按估算，這一計劃規(guī)模約合47億美元。

但完全依靠私營部門，同樣不現(xiàn)實。私營企業(yè)通常并沒有多余的戰(zhàn)略級儲存空間，也不會主動長期持有大量閑置庫存。

更可能的出路，是一種混合模式：先把數(shù)據(jù)做準(zhǔn)，建立可信的國家儲備體系，同時強制并激勵行業(yè)持有庫存，并對其執(zhí)行情況進行監(jiān)管；再通過長期征費籌資采購，明確緊急狀態(tài)下的調(diào)用規(guī)則，推行透明報告和獨立監(jiān)督。

這場石油危機，也讓南非開發(fā)近海奧蘭治盆地油氣資源的吸引力上升。該盆地位于南非西海岸外海。從地質(zhì)結(jié)構(gòu)上看，它延伸進入納米比亞海域，而石油公司最近已在那里發(fā)現(xiàn)了大型油氣資源。

石油行業(yè)因此寄望，南非海域也可能找到石油。不過，這不會很快實現(xiàn)。即便勘探成功，也大約需要10年時間。原因包括監(jiān)管不確定性、超深水技術(shù)挑戰(zhàn)、現(xiàn)有石油基礎(chǔ)設(shè)施缺失，以及還有其他更受石油公司青睞的國家在競爭。

盡管如此，南非在很長一段時間內(nèi)仍將需要汽油和柴油。那些關(guān)心油氣供應(yīng)安全的人，應(yīng)該認(rèn)真考慮如何清除阻礙南非油氣勘探的障礙。納米比亞已經(jīng)表明，這件事是可以做到的。