財聯社7月6日訊（記者 論壇報道組）華尊之約，攜手同行。7月2日，由財聯社攜手華夏基金、騰勢共同舉辦的第五屆財富管理論壇暨第三屆“財富管理?華尊獎”頒獎典禮在南京成功舉辦。

從2021年揚州，到2023年寧波、2024年蘇州、2025年珠海，再到2026年南京，財聯社財富管理論壇已走過五屆歷程。站在培育“中國服務”品牌的新起點上，今年財富管理論壇將主題定為“新敘事 新生態”，共同梳理行業轉型脈絡，探索面向未來的發展新方向。

第五屆財富管理論壇暨第三屆“財富管理?華尊獎”頒獎典禮現場。

“很多論壇我都不愛去，但是財聯社的論壇，我還是比較愛來的，這個論壇讓我感覺比較真實，大家盡可能都在分享自己的思考、實踐，我覺得這是很難得的。此外，在這個論壇上，大家的做法，會推動我反思如何做得更好?！币晃恢髦v嘉賓的感觸很是引發共鳴與掌聲。

也有的主講嘉賓提到筆記已記了七八頁，打算會后再用大模型做一下總結和強化。

參會嘉賓們躬身學習、探討交流、勉勵自身的心態，歷來都是財富管理論壇的特色與財富，為行業打造交流生態，也是論壇舉辦的最大動力。今年，以財富管理為使命的行業新老朋友們再相聚，以前瞻的議題設置、務實的交流氛圍，為行業發展獻上四個重要注腳。

每一年的論壇，都是一次凝聚行業共識、激發奮進力量的財富管理行業集結。本屆論壇參會嘉賓超350位，包括董事長、總裁、副總裁、總助等近90家券商高管，超百位業務部門負責人及核心骨干出席。無論從主講與圓桌嘉賓陣容，還是在參會人數上，規模與規格再創歷屆之最。

第三屆“財富管理?華尊獎”評選圓滿收官，行業翹首期待的16項大獎獲得者正式亮相。“華尊獎”致敬突圍中的“趕路人”與“領路人”，激勵機構與從業者在服務實體經濟、守護居民財富的道路上，持續深耕、行穩致遠。

自財富管理論壇舉辦以來，財聯社持續搭建行業賦能平臺。今年，財聯社投顧研究院正式迭代為2.0版本。升級后的研究院將進一步整合行業資源，為財富管理行業轉型提供更多智力支持與實踐參考。

打造財富管理領域“中國服務”品牌，是全體從業者共同的時代使命，我們集結與實踐。站在2026年這個承前啟后的時點上，中國財富管理市場正處在它最黃金的成長周期。財聯社持續攜手合作伙伴以財富管理論壇及華尊獎串聯起行業，這是躬身前行的初心。

長跑者從不寄希望于市場的坦途，只想知道，如何在極致的風浪中站穩腳跟。論壇現場，每當演講嘉賓翻動干貨PPT，臺下手機鏡頭便頻頻對準拍照，不少同行甚至全程站著記錄，這依然是每年論壇最動人之處。

參會嘉賓不時舉起手機，拍下論壇演講PPT核心觀點，生怕錯過任何重要內容。

財聯社常務副總編輯劉興祥：多維度為財富管理發展沃土提供養分

劉興祥提到，財聯社正多維度致力于為財富管理發展的沃土提供養分。

作為主辦方代表，財聯社始終與財富管理行業并肩前行，以論壇與華尊獎為紐帶，串聯行業智慧，賦能機構成長。作為主辦方代表，財聯社常務副總編輯劉興祥提到，隨著財富管理業務縱深推進，財富管理不再只是金融機構的一項業務，而是連接居民財富、資本市場和實體經濟的重要紐帶。更長遠的，財聯社正多維度布局致力于為財富管理發展的沃土提供養分。

作為行業的記錄者，財聯社也希望成為行業思想交流和資源鏈接的平臺。舉辦財富管理論壇，正是希望把來自財富管理一線的實踐、監管政策導向、金融科技的探索和投資者真實需求放在同一個場域中討論。

華夏基金副總經理張德根：共建財富管理新生態

張德根提到，華夏基金愿與行業探索共同合作的新可能。

作為協辦方，華夏基金始終大力支持證券業財富管理論壇，積極探索財富管理業務共同合作交流的新可能。華夏基金副總經理張德根表示，財富管理行業正從規模高速擴張轉向提質增效、價值深耕和投資者回報，依靠專業能力和長期價值取勝的新周期已經開啟。

在他看來，公募基金與券商作為財富管理兩大核心主體，應在客戶資源、投研能力、產品創新和投顧服務等方面深化協同，共同提供一站式、全周期、定制化財富解決方案。未來，華夏基金將堅持客戶為本，持續深化與券商伙伴的投顧業務合作，共建更專業、高效、穩健且有溫度的本土財富管理新生態。

國泰海通業務總監、財富委總裁耿旭令：財富管理是建設國際一流投行最為“長坡厚雪”的關鍵抓手

耿旭令認為，財富管理是建設國際一流投行最為“長坡厚雪”的關鍵抓手。

時值合并一年多的新時點，國泰海通各業務已進入融合的深水區，行業特別關心財富的合并效果、買方財富管理轉型的行進速度。今年，作為首位主講嘉賓，國泰海通業務總監、財富管理委員會總裁、信用業務委員會總裁耿旭令提到，國泰海通堅持以客戶為中心、以AUM為驅動，從投研、產品、配置、科技、服務五維度構建高質量買方財富綜合服務體系。尤其是目前構建國泰海通“買方資配六步法”，通過智能化客需洞察和賬戶資產診斷體系，實現千人千面精準服務。

耿旭令透露，國泰海通客戶數約4100萬戶，全球金融產品保有規模連續多年實現高速增長，買方資配規模連續三年實現翻番增長。耿旭令表示，財富管理是券商服務共同富裕、建設國際一流投行最為“長坡厚雪”的關鍵抓手，公司將持續以客戶為中心，以高質量專業服務助力廣大居民提升財產性收入。

中信證券財富委聯席主任陳鋼：AI重構財富管理體驗，賦予人機協同人文溫度

陳鋼表示“信100”是對“全生命周期財富管理”的系統性回答。

作為航母級券商中信證券財富管理的掌舵人，中信證券財富管理委員會聯席主任陳鋼今年演講的落腳點同樣清晰，他認為，近年資本市場有三大趨勢，一是股、債、商品的指數化和標準化趨勢不斷加速，二是各類資產的全球化布局和全球化定價趨勢不斷加速，三是機構尤其是量化機構比重的提升趨勢不斷加速。

在這一背景下，他同步指出，財富管理正迎來三大發展趨勢：一是財富管理向買方投顧模式轉型升級，中信證券通過“制度破局+服務重塑”，積極踐行買方投顧；二是AI重構財富管理體驗，增厚買方投顧專業深度，提升賣方服務響應速度，賦予人機協同人文溫度；三是財富管理品牌化。面向個人客群及家庭，中信證券創立財富管理品牌“信100”是對“全生命周期財富管理”的系統性回答，將“交易工具”轉化為有溫度的“生活場景解決方案”。

銀河證券執委劉冰：“以生態替代業務 以場景替代營銷”是重要未來方向

劉冰強調“用生態替代業務，用場景替代營銷”的理念。

買方投顧轉型已成為全行業的必答題，銀河證券執行委員會委員、業務總監、董事會秘書劉冰以此為視角為行業財富管理高質量發展提供可參考思路。他認為，財富管理行業應基于場景構建服務生態，推動行業從價格競爭向價值競爭升維。

當前投資者需求正向多元化、綜合化、定制化方向轉變，低利率環境下居民與機構資產配置意愿持續提升，要求財富管理機構強化供需適配，將單向產品營銷轉為雙向服務互動。

基于此，劉冰提出，用生態替代業務，用場景替代營銷。基于這個理念，中國銀河證券正在有序推進財富投行行動方案落地，圍繞個人、家庭、企業、同業四類客群構建四大財富場景，將以客戶為中心的理念貫穿業務全鏈條。

華泰證券執委會委員陳天翔：財富管理的未來是客戶的經營入口

陳天翔提到，AI不只是工具,更是認知能力的進化。

華泰證券執委會委員陳天翔圍繞科技賦能財富管理深度轉型展開分享。在重新認識AI上，陳天翔認為應回到第一性原理——AI不只是工具，更是認知能力的進化。當前AI能力已經很強，但對金融機構而言，真正把AI用進業務、創造可持續價值，是一個需按中長期邏輯扎實推進的過程?！拔覀兏P心‘好用的AI’，而不是‘看起來最強的AI’?！痹谥匦逻B接客戶上，他提出，財富管理的未來是客戶的經營入口，而不只是產品或交易終端。真正的AI native，是從底層重構服務邏輯，讓AI原生地嵌入客戶高頻使用的場景。

他提到，金融機構的優勢在于兩點:全面的客戶數據，讓AI“看見”客戶；體系化的專業能力，讓AI“看懂”客戶。在重新構建組織上，他表示，財富管理是投研、產品、投顧、運營、風控、合規、科技共同協作的系統，AI的意義在于推動組織從“人的協作”走向“人、AI與系統的協同”。他同時強調，越接近客戶資產與投資決策，越要堅守適當性管理、風險揭示與合規留痕，合規風控是貫穿每一個AI應用的前提與底座。

中信建投證券執委會委員，財富委主任黃凌：以財富業務為導流渠助力一流投行建設

黃凌提到，公司正打造“三層遞進”財富管理新生態。

立足財富管理新敘事新生態的行業背景，中信建投證券執委會委員，財富委主任黃凌提到，財富管理是引導金融“活水”流向實體產業的核心“導流渠”。公司正落實“三ZHI一新一化”發展戰略，打通投行、投研、投資、投顧“四投聯動”，依托“三層遞進”財富生態夯實一流投行建設根基，拓寬居民財產性收入渠道，助力金融強國建設。

何為“三層遞進”財富管理新生態？據黃凌介紹，產品體系上，建立公募、私募全周期嚴選管控機制，打造多層次資產貨架。買方投顧服務體系上，搭建“投資+顧問+陪伴”一站式服務體系。同步配套專業人才梯隊建設與數智化全場景落地，公司現有4200余名持證投顧，搭建五級人才梯隊及分層培育計劃；上線信諦聽、北極星、靈犀等AI智能平臺，依托國產大模型實現千人千面智能服務。

國聯民生證券總裁葛小波：財富管理“不可能三角”破局需以資產配置為核心

葛小波提到，財富管理存在“不可能三角形”，須以資產配置破局。

近年來，國聯民生證券在整合融合的進程中，將財富管理業務作為戰略核心發力方向，作為“掌舵人”，國聯民生證券總裁葛小波提到，財富管理存在“不可能三角形”，即高回報、低風險與大容量難以兼得，當前低利率下固收安全墊不足、股債相關性升高，傳統配置失效，須以資產配置破局。

葛小波指出，海外財富管理機構大量引入非線性結構產品，國內券商可借鑒這一思路進行產品創新。在配置策略上，葛小波提出四條路徑：線性與非線性結合、量化與主動結合、私募與公募疊加、低成本工具（尤其是ETF）的應用。

華夏基金數量投資部行政負責人徐猛：下半年景氣外溢賽道投資機會值得關注

徐猛今年圍繞ETF的資產配置及研究服務展開分享。

面對主動ETF的橫空出世、行業格局之變遷，華夏基金數量投資部行政負責人徐猛今年圍繞ETF的資產配置及研究服務展開分享。他提到，放眼全球，多國市場均走出AI主導的極端分化行情。不同于2015年單純依靠估值抬升的牛市，本輪A股上漲也由產業景氣、企業盈利基本面支撐，具備堅實根基。

展望下半年，徐猛認為A股寬基指數的估值壓制有望逐步消退，資金扎堆科創成長、寬基持續承壓的分化格局有望改善。具體到投資機會來看，徐猛不建議投資者盲目抄底低位板塊，可重點關注電力設備、機械、有色等景氣外溢賽道的投資機會。同時，港股也有望迎來外資流入紅利，但波動風險不可忽視。更長期維度來看，科創、創業50匯集雙創領域龍頭企業，長期對標納斯達克，是布局國內硬核科技產業的優質工具，具備長期配置價值。

中金公司管委會成員、中金財富總裁王建力：財富管理機構必須摒棄沖規模、賺快錢的短視思維

王建力表示，中金財富正開啟財富管理3.0時代。

中金財富早在2019年便首推“買方投顧”理念，開啟了從傳統產品銷售向客戶全生命周期顧問服務的轉型征程。中金公司管理委員會成員、中金財富總裁、執委會主任王建力指出，當前全球宏觀經濟與資本市場正經歷結構性極速分化與深刻重構。K型分化既體現在AI產業鏈與傳統產業盈利的顯著差距上，也體現在資本市場的劇烈分化中。他強調，財富管理機構必須摒棄沖規模、賺快錢的短視思維，強化逆向配置與尾部風險管控。

中金財富正開啟財富管理3.0時代，以“中國50”為代表的買方投顧服務資產規模已突破千億元。針對低利率環境下居民龐大的穩健配置需求，王建力表示，中金財富正積極拓展中低波產品供給，通過純債類、創新固收+、另類投資等多層次工具豐富穩健配置圖譜。他還提到，中金財富致力于為每位客戶配備一名AI財富顧問，為每名員工配備一名數字孿生助手。

廣發證券總經理助理方強：基金投顧已來到重要臨界點 ETF-FOF未來潛力巨大

方強認為，財富管理“三化轉型”正加速落地。

廣發證券近年來持續強化投研對財富管理業務的賦能作用，形成了鮮明的“投研驅動”特色。廣發證券總經理助理方強提到，財富管理“三化轉型”加速落地。從基金投顧角度分析，截至2026年初，全市場基金投顧規模接近5000億，累計服務客戶數近1000萬。機構平均累計服務規模與戶均資產同步攀升，行業已順利從早期啟動階段過渡至規?；l展期，市場滲透率持續提升，長期增長空間廣闊。

方強認為，基金投顧已來到一個重要臨界點。此外，ETF市場飛速發展，讓資產配置能夠很有基礎地構建各種各樣的投資組合。截至2026年5月20日，明確標注“ETF-FOF”的產品合計發行規模約112.29億元，ETF-FOF正在成為下一階段市場發展重點方向之一。

平安證券副總經理姜學紅：財富管理要從“賺客戶的錢”轉向“陪客戶賺錢”

姜學紅表示，財富管理的新愿景是與客同行、價值共創。

平安證券副總經理姜學紅今年帶來行業客戶分層運營、全生命周期服務的新思考。他提到，財富管理的新愿景是與客同行、價值共創，從“賺客戶的錢”轉向“陪客戶賺錢”。

姜學紅認為，收益方面，要從短期銷售回報轉向實現客戶長期投資收益；風險方面，要從風險高傭產品優先轉向均衡配置優先；信任方面，要從銷售節點閃現轉向全旅程服務陪伴；價值實現方面，要從業績目標達成，轉向與客戶價值共創共贏。

華源證券總裁鄧暉：當前是決定財富管理機構未來市場地位的“關鍵窗口期”

鄧暉提到，當前是決定財富管理機構未來市場地位的關鍵時期。

作為行業公認的“黑馬”券商，華源證券正依托自身資源稟賦探索差異化的財富管理轉型道路。華源證券總裁鄧暉提到，當前是決定財富管理機構未來市場地位的關鍵時期，未來將有百億級家庭資產從房地產市場向財富管理市場遷移；財富管理行業已進入第四階段，發展模式正深度轉型，核心方向包括從銷售到投顧、從產品到生態、科技深度賦能、從國內走向國際。

據他介紹，目前華源證券正依托平臺化、AI化的智能范式，推動一線投顧回歸“顧”的本質，專注客戶需求挖掘與深度陪伴，解決當前投顧單品壟斷、策略良莠不齊、業績波動大、信息分散等行業痛點。

湘財證券總裁周樂峰：對AI的管理經營能力是中小券商財富管理的突圍關鍵

周樂峰提到，對AI的管理經營能力是中小券商財富管理的突圍關鍵。

湘財證券總裁周樂峰的近幾場論壇發言，或與投顧相關，或于科技賦能相關。這次論壇上他提到，轉型財富管理是行業的必然趨勢，AI等技術變革的出現正通過驅動組織架構與商業模式迭代，創造證券業新的發展機會。

在他看來，AI對所有券商是公平的，核心需要配套對應的激勵制度、考核制度和商業模式，管理和經營能力才是中小券商突圍的關鍵，當前AI技術應用大幅降低了券商數字化轉型的難度和成本，為中小券商提供了發展機會。

財聯社副總裁、財躍星辰CEO賈寶龍：持續依托技術優勢深化金融AI場景探索

賈寶龍帶來財聯社在金融AI領域的核心布局分享。

目前界面財聯社與階躍星辰正共同深耕金融垂類大模型應用。財聯社副總裁、財躍星辰CEO賈寶龍在今年論壇上帶來財聯社在金融AI領域的核心布局分享。

他表示，階躍星辰目前已與多家頭部券商在AI投顧、投研、風控等場景落地合作，最新推出的產品“AI小財神”可實現7×24小時盯盤、研報檢索、投資分析等功能，自然增長下已積累持續付費用戶，展現出較強的商業化潛力。

他提到，公司正推動AI從效率工具向業務操作系統、組織能力底座升級。財躍星辰將持續依托技術優勢深化金融AI場景探索，期待與行業各方攜手擁抱行業變革。

兩場圓桌深度交鋒

每一屆論壇都見證并推動著中國財富管理行業從規模擴張向質量躍升的轉型。同樣的，兩場圓桌對話仍是本次論壇思想交鋒的核心陣地，分別圍繞行業分化與技術賦能兩大行業最熱議題展開。

在《當K型分化遇上財富管理》圓桌對話中，由中信建投研究發展部執行總經理、非銀首席分析師趙然主持，東莞證券總裁楊陽，德邦證券高級副總裁魏峰，東吳證券執委、財富管理部總經理梁純良，華安證券副總經理唐泳圍繞資本市場K型深度分化的行業新常態，深入探討市場極致行情、頻繁板塊輪動下券商財富管理行業的變革趨勢與發展機遇。

《當K型分化遇上財富管理》圓桌對話現場，嘉賓們分享自己的真知灼見。

第二場圓桌對話聚焦《AI如何深度賦能財富管理》，由中金公司首席信息官程龍主持，華興證券總經理馬剛、華福證券首席信息官兼財富管理委員會主任李寧、國泰海通財富平臺部總經理畢志剛、廣發證券數字平臺部總經理曲東榮、華泰證券財富管理解決方案總部聯席負責人李婉晴、國投證券數字金融部負責人石磊六位嘉賓參與討論。對話從多個維度拆解了人工智能對財富管理全鏈路的重塑作用。

《AI如何深度賦能財富管理》圓桌對話現場，嘉賓們圍繞AI的實際應用展開深度討論。

第三屆“財富管理·華尊獎”頒獎典禮圓滿落幕

“華尊獎”已成為財富管理行業極具影響力的年度評選，從首屆蘇州啟航，到第二屆珠海升級，再到第三屆南京綻放，就在7月2日，第三屆“財富管理?華尊獎”頒獎典禮正式開啟，16項年度大獎逐一揭曉。

第三屆“財富管理?華尊獎”頒獎典禮正式開啟，16項年度大獎逐一揭曉。

在近百位券商財富管理領軍人物與業務骨干的共同見證下，一批深耕財富管理領域的優秀機構與個人獲得行業表彰。在近百家機構、上千份申報數據的背后，沉淀的是全體從業者對轉型的探索與對專業的敬畏。

第三屆“華尊獎”獎項體系全面升級，共計設置4大綜合獎項、12大單項獎項及人物獎項。其中，順應金融高水平對外開放與行業人才升級的發展趨勢，本屆評選新增兩大獎項：最佳跨境財富管理獎聚焦機構跨境資產配置與跨境金融服務能力，財富管理杰出人才獎表彰在業務轉型、組織建設、服務提升中作出突出貢獻的行業骨干。

殊榮獲得者名單可詳看財聯社《榮耀時刻！第三屆財富管理?華尊獎隆重揭曉，16大獎項見證 “中國服務”新高度》報道。

推出投顧研究院的升級方案

回望來路，自2023年證券業財富管理聯盟成立以來，我們堅持推動“財富管理朋友圈”的打造，串聯財富管理與資產管理的生態，不斷暢通行業交流，推動業務協作。在行業交流層面，我們常態化舉辦圓桌研討、行業閉門交流會、高端領軍人物座談等各類活動，希望打破信息隔閡，為各方對接業務合作契機、探討轉型思路搭建可靠橋梁。

財聯社副總編輯李桂芳正式發布財聯社投顧研究院的升級方案。

今年，財聯社投顧研究院在現場正式迭代推出2.0版本。升級后，研究院將聚合行業機構和專家力量，整合論壇、研究、培訓、咨詢、行業交流等多元資源，著力破解投顧服務“最后一公里”痛點。

現場，研究院同步對外發布“六大承諾”，緊扣金融強國與“中國服務”品牌培育要求，將從政策站位、投資者服務、行業研究、人才培育、機構共建、AI 科技六大維度，賦能全行業買方投顧轉型。

我們堅持推動“財富管理朋友圈”的打造。（財聯社記者 林堅）