“如果未來(lái)，你有大量的數(shù)十億英里的數(shù)據(jù)表明，無(wú)監(jiān)管的FSD比人類(lèi)更安全，那就無(wú)可辯駁。有哪個(gè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)會(huì)真正阻礙這樣的技術(shù)呢？他們?cè)诘懒x上就有義務(wù)批準(zhǔn)。”

——埃隆·馬斯克

北京時(shí)間24日清晨，特斯拉公司召開(kāi)了2024年二季度財(cái)報(bào)電話(huà)會(huì)議。CEO埃隆·馬斯克和CFO致辭，并攜眾高管回答了12個(gè)網(wǎng)絡(luò)提問(wèn)和8位機(jī)構(gòu)分析師的電話(huà)提問(wèn)。與會(huì)高管包括：

• Travis Axelrod：新任投資者關(guān)系負(fù)責(zé)人

• Vaibhav Taneja：CFO

• Lars Moravy：汽車(chē)工程副總裁

• Ashok Elluswamy：Autopilot / FSD負(fù)責(zé)人

• Michael Snyder：資深總監(jiān)，Megapack負(fù)責(zé)人

會(huì)上沒(méi)有介紹，但4680項(xiàng)目負(fù)責(zé)人Bonne Eggleston似乎也參會(huì)并回答了提問(wèn)。

會(huì)議僅為音頻，全長(zhǎng)時(shí)間約60分鐘，本文字?jǐn)?shù)約1萬(wàn)。歡迎為本號(hào)添加星標(biāo)，穩(wěn)定獲得推送。

00:02 埃隆致辭

08:00 Veibhav致辭

網(wǎng)絡(luò)提問(wèn)

13:06 Roadster的進(jìn)展

13:37 何時(shí)實(shí)現(xiàn)無(wú)監(jiān)督FSD

14:50 CyerSUV/CyberVan?

15:12 4680電芯的生產(chǎn)現(xiàn)狀

16:34 Dojo的最新進(jìn)展

17:39 Optimus會(huì)提供什么配件

18:19 做廣告

19:18 墨西哥工廠(chǎng)的計(jì)劃

20:29 FSD許可的進(jìn)展

20:52 投資xAI和整合Grok

分析師電話(huà)提問(wèn)

21:46 Truist的Will Stein：xAI和特斯拉之間的關(guān)系

27:49 貝爾德的Ben Kallo：Optimus，分布式計(jì)算服務(wù)

32:57 Piper公司的Alex Potter：FSD許可的運(yùn)作方式

35:44 巴克萊銀行的Dan Levy：關(guān)稅變化的影響，F(xiàn)SD的通用化

42:50 嘉能可的George Gianarikas：監(jiān)管對(duì)于FSD的制約，F(xiàn)SD購(gòu)買(mǎi)率的變化

46:03 New Street的Pierre Ferragu：robotaxi的部署和規(guī)模化

50:06 奧本海默公司的Colin Rusch：儲(chǔ)能市場(chǎng)的飽和，4680工藝

55:36 富國(guó)銀行的Colin Langan：IRA補(bǔ)助的影響

CEO埃隆·馬斯克致辭

CFO Vaibhav Taneja致辭

網(wǎng)絡(luò)提問(wèn)

1. Roadster的情況如何？

埃隆·馬斯克：

關(guān)于Roadster，我們已經(jīng)完成了大部分的工程工作，我想我們還需要進(jìn)行一些升級(jí)工作，但預(yù)計(jì)我們明年就能投產(chǎn)。

我想它整體都會(huì)很特別。

2. 關(guān)于Robotaxi發(fā)布活動(dòng)的時(shí)間安排

Travis Axelrod：

我們已經(jīng)介紹過(guò)了。（埃隆在致辭中提到，robotaxi發(fā)布會(huì)從8月8日推遲到10月10日舉辦）

3. 你們預(yù)計(jì)什么時(shí)候能首次乘坐Robotaxi？

埃隆·馬斯克：

我想，這其實(shí)就是問(wèn)，我們什么時(shí)候能實(shí)現(xiàn)無(wú)監(jiān)督的FSD？

顯然，過(guò)去我對(duì)于這個(gè)問(wèn)題的預(yù)測(cè)過(guò)于樂(lè)觀。根據(jù)目前的趨勢(shì)，我們似乎可以在今年年底前，將干預(yù)間隔里程提高到足以超過(guò)人類(lèi)的水平，從而實(shí)現(xiàn)無(wú)監(jiān)督自動(dòng)駕駛。

如果明年還做不到，我會(huì)很震驚。在我看來(lái)，根據(jù)干預(yù)間隔里程曲線(xiàn)上的點(diǎn)的趨勢(shì)，明年極有可能超過(guò)人類(lèi)。

FSD累計(jì)行駛里程數(shù)（單位：十億英里）。紅色為FSD V12版本。

4. Cybertruck是一個(gè)標(biāo)志性產(chǎn)品, 每個(gè)看到它的人都驚嘆不已。你們是否有計(jì)劃將Cyber汽車(chē)產(chǎn)品線(xiàn)擴(kuò)展到CyberSUV或CyberVan？

埃隆·馬斯克：

我們希望能將產(chǎn)品發(fā)布限制在特定的產(chǎn)品發(fā)布活動(dòng)中，而不是財(cái)報(bào)電話(huà)會(huì)議上。

5. 4680電芯的生產(chǎn)現(xiàn)狀和產(chǎn)能爬坡情況如何？

Bonne Eggleston(?)：

4680電芯的產(chǎn)能在二季度強(qiáng)勁增長(zhǎng)，比一季度多交付了51%，同時(shí)大幅降低了生產(chǎn)成本。

我們目前每周生產(chǎn)超過(guò)可供1400輛Cybertruck的4680電芯。我們將繼續(xù)提高產(chǎn)量，同時(shí)進(jìn)一步降低成本，爭(zhēng)取在年底實(shí)現(xiàn)成本平齊的目標(biāo)。

我們已經(jīng)用量產(chǎn)設(shè)備生產(chǎn)出了第一輛采用干陰極工藝的驗(yàn)證版Cybertruck，這是一個(gè)巨大的技術(shù)里程碑，我為此感到非常自豪。

我們有望在四季度投產(chǎn)干陰極，這將使電池成本大大低于現(xiàn)有的替代品，這也是4680項(xiàng)目的最初目標(biāo)。

6. Dojo的最新進(jìn)展？

埃隆·馬斯克：

是的，關(guān)于Dojo，我首先要說(shuō)的是，Nvidia的執(zhí)行力和硬件能力給我留下了深刻印象。我們看到的是，對(duì)Nvidia硬件的需求非常高，以至于通常很難獲得GPU。

我很擔(dān)心在我們需要的時(shí)候能否獲得最先進(jìn)的Nvidia GPU。這要求我們?cè)贒ojo上投入更多的精力，以確保我們獲得所需的訓(xùn)練能力。

我們將在Dojo上加倍投入，我們確實(shí)看到了一條利用Dojo與Nvidia競(jìng)爭(zhēng)的路徑。

我認(rèn)為我們別無(wú)選擇，因?yàn)閷?duì)Nvidia的需求如此之高，顯然他們有義務(wù)把GPU的價(jià)格提高到市場(chǎng)所能承受的任意水平——會(huì)非常高。

我認(rèn)為我們必須要讓Dojo運(yùn)作起來(lái)，我們會(huì)的。

即將在得州工廠(chǎng)南部擴(kuò)建機(jī)房中上線(xiàn)的Dojo1

7. Optimus將提供什么類(lèi)型的配件？

（埃隆和高管們竊笑）

埃隆·馬斯克：

Optimus的目標(biāo)是成為一個(gè)擁有大量智能的通用人形機(jī)器人，這就好比問(wèn)，人類(lèi)會(huì)提供什么樣的配件？

它的真正目的是能夠向后兼容人類(lèi)的任務(wù)，因此它會(huì)使用人類(lèi)可能會(huì)使用的任何配件。

8. 你們是否覺(jué)得不做廣告會(huì)讓人們失去擁有特斯拉的樂(lè)趣？

埃隆·馬斯克：

我們正在做一些廣告。

Vaibhav Taneja：

我來(lái)說(shuō)幾句。

我們的基本理念，是以合理的價(jià)格向消費(fèi)者提供最好的產(chǎn)品。

告訴你一個(gè)事實(shí)，僅在美國(guó)，我們二季度的交付就有2/3以上是交給從未擁有過(guò)特斯拉汽車(chē)的人，這令人歡欣鼓舞。

我們已經(jīng)在廣告和其他宣傳項(xiàng)目上花了錢(qián)，我們也調(diào)整了我們的策略。我們并不是說(shuō)不做廣告，但這是一個(gè)動(dòng)態(tài)的策略，我們知道我們還沒(méi)有打完手里所有的牌，我們會(huì)在今年下半年繼續(xù)做出調(diào)整。

9. 特斯拉能源業(yè)務(wù)是否會(huì)繼續(xù)長(zhǎng)足增長(zhǎng)？

Travis Axelrod：

我們?cè)谥罗o中已經(jīng)提到過(guò)。

10. 墨西哥超級(jí)工廠(chǎng)的最新時(shí)間表是什么, 那里主要會(huì)生產(chǎn)什么車(chē)型？

埃隆·馬斯克：

我們目前正在為墨西哥超級(jí)工廠(chǎng)做充分的準(zhǔn)備。

我認(rèn)為，我們需要看看大選之后的情況。特朗普曾說(shuō)過(guò)，他將對(duì)墨西哥生產(chǎn)的汽車(chē)征收高額關(guān)稅，如果真是這樣，在墨西哥進(jìn)行大量投資就沒(méi)有意義了。我們需要看看政治局勢(shì)會(huì)如何發(fā)展。

不過(guò)，我們正在大幅提高現(xiàn)有工廠(chǎng)的產(chǎn)能。

我還要說(shuō)，Robotaxi將在我們位于得州超級(jí)工廠(chǎng)的總部生產(chǎn)。明年年底，Optimus的第二個(gè)版本也將在得克薩斯生產(chǎn)，Optimus的大批量生產(chǎn)也將在這里進(jìn)行。

11. 特斯拉是否仍在與某家車(chē)廠(chǎng)洽談FSD許可事宜？

埃隆·馬斯克：

有幾家主要的車(chē)廠(chǎng)表示有興趣獲得特斯拉FSD的許可。我猜想，隨著時(shí)間的推移還會(huì)有更多廠(chǎng)家，但我們不能對(duì)這些討論的細(xì)節(jié)發(fā)表評(píng)論。

12. 關(guān)于投資xAI和將Grok整合到特斯拉軟件中, 有什么最新進(jìn)展嗎？

埃隆·馬斯克：

我應(yīng)該說(shuō)，特斯拉從xAI那里學(xué)到了不少東西。事實(shí)上，它對(duì)推進(jìn)FSD和建立新的特斯拉數(shù)據(jù)中心很有幫助。

關(guān)于對(duì)xAI進(jìn)行投資，我認(rèn)為我們需要獲得股東的批準(zhǔn)。如果股東們都支持，我當(dāng)然也會(huì)支持。我認(rèn)為我們需要為此發(fā)起投票。

我認(rèn)為有機(jī)會(huì)把Grok整合到特斯拉軟件中來(lái)，是的。

機(jī)構(gòu)投資者問(wèn)答

來(lái)自Truist的Will Stein

Will Stein：

這個(gè)問(wèn)題和上一個(gè)問(wèn)題有點(diǎn)關(guān)系。

埃隆，我和你一樣對(duì)人工智能充滿(mǎn)熱情，我也認(rèn)識(shí)到，特斯拉有機(jī)會(huì)利用這項(xiàng)技術(shù)做一些偉大的事情。

但我對(duì)特斯拉的商業(yè)化有些擔(dān)憂(yōu)，這也是我想問(wèn)的。

具體來(lái)說(shuō)，本季度有一些新聞報(bào)道顯示，你們將一些原本用于特斯拉的人工智能算力系統(tǒng)轉(zhuǎn)到了xAI，或者是X，我不太確定。

同樣，幾個(gè)季度前，如果你還記得的話(huà)，我曾問(wèn)過(guò)你們?cè)谶@方面招聘工程師的能力。而你指出，有些工程師非常希望加入有你參與的項(xiàng)目，但他們中的一些人并不想去特斯拉，而是想去xAI，甚至可能是X。

那么問(wèn)題來(lái)了，當(dāng)涉及到你的資本投資、你的人工智能研發(fā)、你的人工智能工程師時(shí)，你如何在這些不同的企業(yè)之間做出分配決定，又如何讓特斯拉的股東們放心：你是以一種真正有利于他們的方式在做這件事？

謝謝。

埃隆·馬斯克：

嗯，我想你指的是一篇關(guān)于GPU的舊文章。我想那是六七個(gè)月前的文章了。

特斯拉根本沒(méi)有地方啟用這些顯卡。這本來(lái)就會(huì)浪費(fèi)特斯拉的資金，因?yàn)槲覀冇嗁?gòu)了H100，卻沒(méi)有地方安裝。這并不是說(shuō)，讓我們做出選擇，讓xAI優(yōu)先于特斯拉吧。特斯拉的數(shù)據(jù)中心已經(jīng)滿(mǎn)了，沒(méi)有地方可以容得下這些卡。

我們一直在全天不停的工作，以完成特斯拉位于得克薩斯州大型工廠(chǎng)的南部擴(kuò)建工程。南部擴(kuò)建部分將容納5萬(wàn)塊H100，而我們正開(kāi)始把H100服務(wù)器機(jī)架搬進(jìn)那里。

但我們需要切實(shí)完成這個(gè)項(xiàng)目，而不可能只是訂購(gòu)GPU，然后啟用它們。不，不可能這么簡(jiǎn)單，我們需要一個(gè)數(shù)據(jù)中心。

我想說(shuō)明白，這符合特斯拉的利益，而不是違背特斯拉的利益。特斯拉擁有不能啟用的GPU，沒(méi)有任何好處。

一旦南部擴(kuò)建部分能夠容納GPU，也就是本周，我們就會(huì)把GPU搬進(jìn)去，并讓它們上線(xiàn)。

關(guān)于xAI，有些人只想從事AGI相關(guān)的工作。我發(fā)現(xiàn)，在為特斯拉招人時(shí)，有些人只對(duì)從事AGI工作，而不是特斯拉的特定問(wèn)題感興趣，而且他們想加入一家初創(chuàng)公司。

那么，他們要么加入一家有我參與的初創(chuàng)公司，要么加入一家沒(méi)我參與的初創(chuàng)公司，就這么兩個(gè)選擇。這并不是說(shuō)，哦，他們本來(lái)會(huì)來(lái)特斯拉的。

在任何情況下，他們都不會(huì)來(lái)特斯拉。

Vaibhav Taneja：

我要補(bǔ)充一點(diǎn)，人工智能的范圍很廣，包括大量的領(lǐng)域。我們?cè)谔厮估瓕?zhuān)注于FSD和Optimus，但人工智能還有其他我們并未涉足的領(lǐng)域。這也是其他公司，如xAI正在努力從事的領(lǐng)域。

你必須牢記，這是一個(gè)廣大的領(lǐng)域，而不僅僅只是一件具體的事情。

埃隆·馬斯克：

是的，我想再重復(fù)一遍：我努力嘗試把他們招進(jìn)特斯拉，包括我說(shuō)，如果你愿意的話(huà)，可以從事AGI的工作。然后他們拒絕了。

只有在這種情況下，xAI才是一個(gè)很棒的選擇。

Will Stein：

確實(shí)很感謝你的澄清。

我能問(wèn)一個(gè)跟進(jìn)問(wèn)題嗎，關(guān)于你們計(jì)劃明年推出的新車(chē)型。

我知道，這里并不是發(fā)布產(chǎn)品的場(chǎng)所，但當(dāng)我們考慮關(guān)注重點(diǎn)時(shí)，一方面，我聽(tīng)說(shuō)重點(diǎn)是降低成本，另一方面，你也說(shuō)過(guò)會(huì)推出Roadster。

我們是否應(yīng)該期待其它可能更有限的變體，類(lèi)似于你們正在生產(chǎn)的汽車(chē)，但有一些變化或改進(jìn)，或在外形上有一些不同或其他變化。我們是否應(yīng)該期待這會(huì)成為未來(lái)一兩年戰(zhàn)略的重要組成部分？

Model S/X也推出了Lunar Silver車(chē)漆顏色

埃隆·馬斯克：

我不想討論產(chǎn)品發(fā)布的細(xì)節(jié)。

我們必須小心奧斯本效應(yīng)。一旦開(kāi)始宣布一些很棒的新產(chǎn)品，就會(huì)影響我們近期的銷(xiāo)售。

我們未來(lái)會(huì)繼續(xù)生產(chǎn)很棒的產(chǎn)品，就像過(guò)去那樣。僅此而已。

來(lái)自貝爾德的Ben Kallo

Ben Kallo：

當(dāng)我們考慮收入貢獻(xiàn)，能源增長(zhǎng)如此之快，Optimus也即將到來(lái)，長(zhǎng)期來(lái)看，我們?cè)撊绾慰紤]整體細(xì)分市場(chǎng)的變化？你們認(rèn)為汽車(chē)業(yè)務(wù)的收入占整體收入的比例會(huì)低于50%嗎？

然后，我想跟進(jìn)提問(wèn)的是，在上次電話(huà)會(huì)議上，你們談到了在新硬件上進(jìn)行分布式計(jì)算的問(wèn)題。能否向我們介紹一下這方面的最新情況，時(shí)間線(xiàn)，以及你們準(zhǔn)備如何獎(jiǎng)勵(lì)客戶(hù)允許在他們的汽車(chē)上使用他們的算力？

謝謝。

埃隆·馬斯克：

嗯，我已經(jīng)說(shuō)過(guò)幾次了，我認(rèn)為Optimus的長(zhǎng)期價(jià)值將超過(guò)特斯拉其他所有業(yè)務(wù)的總和。我們只需要想想，一個(gè)幾乎能做任何事情的人形機(jī)器人的實(shí)用性。

我認(rèn)為，地球上的每個(gè)人都會(huì)想要一個(gè)。地球上有80億人，這就有80億了。再加上所有的工業(yè)用途，需求量即使不是更多，也至少是同樣多。因此，我猜測(cè)對(duì)通用人形機(jī)器人的長(zhǎng)期需求將超過(guò)200億臺(tái)。

而且，特斯拉擁有全球最先進(jìn)的人形機(jī)器人，而且非常擅長(zhǎng)生產(chǎn)制造，而其他公司卻不具備這種能力。我們擁有豐富的經(jīng)驗(yàn)，最豐富的經(jīng)驗(yàn)，我們?cè)诂F(xiàn)實(shí)世界的人工智能領(lǐng)域處于世界領(lǐng)先地位。我們擁有所有的必備要素。

我認(rèn)為，我們是獨(dú)一無(wú)二的，因?yàn)槲覀儞碛写笠?guī)模、高實(shí)用性、通用人形機(jī)器人所需的所有要素。

這就是為什么我的粗略估計(jì)和方舟投資的分析相似，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，自動(dòng)化交通的市值將達(dá)到5萬(wàn)億美元，甚至更多。而通用人形機(jī)器人的市值則是這個(gè)數(shù)字的好幾倍。

到那時(shí)候，我甚至都不知道錢(qián)意味著什么。

在一個(gè)良性的人工智能場(chǎng)景中，我們將進(jìn)入一個(gè)商品和服務(wù)都不短缺的富足時(shí)代。任何人都可以擁有他們想要的任何東西。

我們將迎來(lái)一個(gè)非常狂野的未來(lái)。

目前在工廠(chǎng)中分揀電芯的Optimus

Travis Axelrod：

分布式計(jì)算的問(wèn)題呢？

埃隆·馬斯克：

嗯，分布式計(jì)算，這似乎是一件顯而易見(jiàn)應(yīng)該做的事情。

我認(rèn)為，讓分布式計(jì)算變得有趣的原因，在于我們的下一代特斯拉人工智能芯片，也就是HW5，我們稱(chēng)之為AI5，從推理能力的角度來(lái)看，它可以與B200，Nvidia B200相媲美。

我們的目標(biāo)是在明年年底投入生產(chǎn)，并在26年實(shí)現(xiàn)規(guī)模化生產(chǎn)。

如果自動(dòng)駕駛汽車(chē)每周運(yùn)行50或60個(gè)小時(shí)，而每周一共有168個(gè)小時(shí)，我們可用的神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)計(jì)算時(shí)間在100小時(shí)以上。

我認(rèn)為，我們需要一個(gè)比GPU更合適的詞，因?yàn)镚PU的意思是圖形處理單元。

每周有100多個(gè)小時(shí)的人工智能推理算力來(lái)自車(chē)隊(duì)，可能還有一定比例來(lái)自人形機(jī)器人，進(jìn)行分布式推理是合理的。

如果車(chē)隊(duì)擁有1億輛配備了AI5及以上的硬件的汽車(chē)，AI6，AI7等等，然后還有數(shù)十億個(gè)人形機(jī)器人，那將是可用于一般用途的數(shù)量驚人的推理計(jì)算算力。

這種算力不一定要用于人形機(jī)器人或汽車(chē)。我覺(jué)得這很顯而易見(jiàn)：嘿，這比什么都不做還是有用些。

來(lái)自Piper公司的Alex Potter

Alex Potter：

我想問(wèn)一個(gè)關(guān)于FSD許可的問(wèn)題，你們之前順便提到過(guò)。我想知道，你們是否可以詳細(xì)說(shuō)明一下這個(gè)機(jī)制如何運(yùn)作。

我想，這應(yīng)該不會(huì)是一個(gè)簡(jiǎn)單的即插即用的命題，車(chē)廠(chǎng)可能需要幾年的時(shí)間來(lái)開(kāi)發(fā)他們自己基于FSD的汽車(chē)平臺(tái)。我設(shè)想，他們會(huì)需要采用特斯拉的電氣架構(gòu)、算力和傳感器技術(shù)棧。

如果我的理解有誤，請(qǐng)糾正我，如果你們與某一家車(chē)廠(chǎng)達(dá)成了某種合作協(xié)議，那么大概需要幾年時(shí)間，你們才能從這個(gè)協(xié)議中確認(rèn)FSD許可的收入。

我這么想對(duì)嗎？

埃隆·馬斯克：

對(duì)，車(chē)廠(chǎng)的動(dòng)作并不快。

其實(shí)并沒(méi)有傳感器套件，只有攝像頭。但他們必須要集成我們的人工智能計(jì)算機(jī)，并配備360度視角的攝像頭。而且至少需要網(wǎng)關(guān)，也就是連接互聯(lián)網(wǎng)和與特斯拉系統(tǒng)通信的東西，你需要一臺(tái)網(wǎng)關(guān)電腦。

所需的其實(shí)就是一個(gè)帶有蜂窩網(wǎng)絡(luò)和Wi-Fi連接的網(wǎng)關(guān)計(jì)算機(jī)，特斯拉人工智能計(jì)算機(jī)和七個(gè)攝像頭，或者說(shuō)有足夠多的可以獲得360度視角的攝像頭。

不過(guò)，以汽車(chē)行業(yè)的發(fā)展速度來(lái)看，這需要花上幾年時(shí)間才能量產(chǎn)。

Alex Potter：

好的，這和我預(yù)想的差不多。

那么跟進(jìn)問(wèn)題是，如果你們真的與另一家汽車(chē)廠(chǎng)商簽署了FSD許可協(xié)議，你們認(rèn)為什么時(shí)候會(huì)公開(kāi)這個(gè)消息？是在簽署協(xié)議時(shí)就公開(kāi)，還是在多年之后，準(zhǔn)備推出車(chē)型時(shí)才公開(kāi)？

埃隆·馬斯克：

我認(rèn)為這取決于車(chē)廠(chǎng)，我想無(wú)論哪種方式我們都?xì)g迎。

Vaibhav Taneja：

是的，這取決于我們達(dá)成什么樣的協(xié)議。

很多這樣的細(xì)節(jié)，我們還沒(méi)有理清。我們會(huì)到時(shí)候再做出決定。

埃隆·馬斯克：

顯然，只有當(dāng)某家車(chē)廠(chǎng)愿意每年生產(chǎn)100萬(wàn)輛汽車(chē)或類(lèi)似的數(shù)量，而不是每年1萬(wàn)輛或10萬(wàn)輛時(shí)，達(dá)成交易才有意義。否則我們可以自己生產(chǎn)。

來(lái)自巴克萊銀行的Dan Levy

Dan Levy：

首先，我想先問(wèn)一個(gè)關(guān)于上海的問(wèn)題。

你們利用上海作為出口中心，真正做到了低成本，這很合理。也許你能告訴我們，在歐洲實(shí)施關(guān)稅的情況下，這一戰(zhàn)略會(huì)有什么變化。

另外，由于關(guān)稅政策，你們從中國(guó)進(jìn)口電池到美國(guó)會(huì)受到怎樣的影響？

謝謝。

Vaibhav Taneja：

好的，我想我在開(kāi)場(chǎng)白中已經(jīng)提到了部分內(nèi)容，但我想再多說(shuō)一點(diǎn)。

在關(guān)稅方面，歐洲當(dāng)局在對(duì)從中國(guó)進(jìn)口到歐洲的汽車(chē)征收首輪關(guān)稅時(shí)，確實(shí)抽查了其他一些汽車(chē)廠(chǎng)商。雖然我們?cè)诘谝惠喌膯为?dú)審查中沒(méi)有被抽中，但他們?cè)诘诙喼谐橹辛宋覀儭?/p>

他們參觀了我們的工廠(chǎng)，我們與他們合作，向他們提供了所有的信息。因此，我們正在調(diào)整從中國(guó)到歐洲的進(jìn)口戰(zhàn)略。

還有一點(diǎn)需要指出的是，二季度，我們開(kāi)始在柏林生產(chǎn)右舵的Model Y，并在英國(guó)進(jìn)行交付。我們正在根據(jù)需要進(jìn)行調(diào)整，并會(huì)繼續(xù)調(diào)整。

我們?nèi)栽趶纳虾Ｏ驓W洲進(jìn)口Model 3。我們?nèi)栽谠u(píng)估管理這一切變化的最佳替代方案。

關(guān)于歐洲當(dāng)局的審查，正如我所說(shuō)，我們與他們合作得很好。我們相信，我們應(yīng)該能獲得一個(gè)比他們目前規(guī)定的更好的稅率，但這確實(shí)是在不斷變化的，我們正在盡可能快地做出調(diào)整。

我還想補(bǔ)充一點(diǎn)，正因?yàn)槿绱耍銈円部吹搅税亓终嗟倪M(jìn)口到中國(guó)臺(tái)灣，以及我剛才提到的英國(guó)等地的影響。情況會(huì)不斷變化，我們也會(huì)不斷調(diào)整。

Dan Levy：

好的，謝謝。作為跟進(jìn)問(wèn)題，我想問(wèn)一下robotaxi的戰(zhàn)略。

具體來(lái)說(shuō)，股東文檔中提到，發(fā)布robotaxi的一個(gè)制約因素是監(jiān)管部門(mén)的批準(zhǔn)。也許你能幫我們了解一下，我們應(yīng)該關(guān)注的具體是哪些法規(guī)。是FMVSS標(biāo)準(zhǔn)嗎？

然后，你們推動(dòng)FSD的戰(zhàn)略在多大程度上是一種全國(guó)性的、無(wú)邊界的方法？是不是可以這么說(shuō)，robotaxi采用的方法更具地域性，更因各州而異？

埃隆·馬斯克：

我們的解決方案是一種通用的解決方案，與其他公司的不一樣。

Waymo之類(lèi)的公司，他們有一個(gè)非常本地化的解決方案，需要高精度的地圖。這相當(dāng)脆弱，他們快速擴(kuò)張的能力有限。

我們的解決方案是一種通用的解決方案，在任何地方都能使用。它甚至可以在一個(gè)不同的星球上使用。如果你渲染了一個(gè)新的地球，它也能在新地球上工作，就有這樣的能力。

我認(rèn)為，以我們的經(jīng)驗(yàn)，一旦我們證明某項(xiàng)技術(shù)足夠安全，或者比人類(lèi)安全得多，我們就會(huì)看到，監(jiān)管機(jī)構(gòu)會(huì)支持這種能力的部署。

如果未來(lái)，你有大量的數(shù)十億英里的數(shù)據(jù)表明，無(wú)監(jiān)管的FSD比人類(lèi)更安全，那就無(wú)可辯駁了。有哪個(gè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)會(huì)真正阻礙這樣的技術(shù)呢？他們?cè)诘懒x上就有義務(wù)批準(zhǔn)。

我認(rèn)為，監(jiān)管部門(mén)的批準(zhǔn)不會(huì)成為限制因素。

我還應(yīng)該說(shuō)，北美以外地區(qū)部署的自動(dòng)駕駛能力遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于北美地區(qū)。隨著12.5版本，或許12.6版本的推出，總之很快，我們就會(huì)提請(qǐng)歐洲、中國(guó)和其他國(guó)家的監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)特斯拉的有監(jiān)督FSD。

我想，我們有可能在年底前收到批準(zhǔn)。這顯然將成為這些地區(qū)的需求驅(qū)動(dòng)力。

FSD最新版V12.5已于7月23日開(kāi)始向HW4硬件特斯拉車(chē)輛推送，這個(gè)版本的負(fù)責(zé)人Tony Duan說(shuō)：許多想法都基于第一性原理進(jìn)行了簡(jiǎn)化和重新設(shè)計(jì)

Lars Moravy：

我還想補(bǔ)充一點(diǎn)，正如埃隆所說(shuō)，在監(jiān)管審批方面，汽車(chē)受美國(guó)國(guó)家公路交通安全管理局頒布的聯(lián)邦機(jī)動(dòng)車(chē)安全標(biāo)準(zhǔn)的監(jiān)管，這在美國(guó)50個(gè)州都一樣。

50個(gè)州的道路規(guī)則都是一樣的。創(chuàng)建一個(gè)通用的解決方案，為我們提供了在美國(guó)全部50個(gè)州進(jìn)行部署的最佳機(jī)會(huì)。

當(dāng)然，作為一家運(yùn)輸公司或部署出租車(chē)，可能會(huì)有州級(jí)甚至地方、市級(jí)的規(guī)定。但就車(chē)輛上路而言，這些都是聯(lián)邦法規(guī)，這與埃隆剛才就數(shù)據(jù)和車(chē)輛本身提出的建議非常一致。

Ashok Elluswamy：

此外，在技術(shù)方面，端到端網(wǎng)絡(luò)基本上不對(duì)位置做出任何假設(shè)。你可以添加來(lái)自不同國(guó)家的數(shù)據(jù)，它的表現(xiàn)也會(huì)同樣出色。

我們幾乎沒(méi)有特定針對(duì)美國(guó)的代碼，只不過(guò)所有的數(shù)據(jù)都來(lái)自美國(guó)。

Lars Moravy：

是的，就這一點(diǎn)而言，作為人類(lèi)，我們可以前往其他國(guó)家，并在這些國(guó)家進(jìn)行程度合理的駕駛。也許這就是你設(shè)計(jì)FSD軟件的方法。

Ashok Elluswamy：

沒(méi)錯(cuò)。

來(lái)自嘉能可的George Gianarikas

George Gianarikas：

我想先展開(kāi)問(wèn)一下監(jiān)管問(wèn)題。

這可能是個(gè)風(fēng)馬牛不相及的比較，但通用汽車(chē)取消了他們無(wú)踏板無(wú)方向盤(pán)的汽車(chē)計(jì)劃。這家公司今早透露，他們的這一決定是由于監(jiān)管環(huán)境的不確定性。

而據(jù)我們了解，也許我說(shuō)的不對(duì)，但至少在公開(kāi)圖片上展示的robotaxi也是沒(méi)有踏板、沒(méi)有方向盤(pán)的。如果部署這樣一輛沒(méi)有踏板、沒(méi)有方向盤(pán)的車(chē)輛，你們是否會(huì)面臨不同的監(jiān)管問(wèn)題？這與傳統(tǒng)特斯拉汽車(chē)上的常規(guī)FSD是否有所不同？

謝謝。

埃隆·馬斯克：

很明顯，他們?nèi)∠@項(xiàng)計(jì)劃的真正原因是通用汽車(chē)無(wú)法實(shí)現(xiàn)它，而不是因?yàn)楸O(jiān)管機(jī)構(gòu)。他們?cè)谥肛?zé)監(jiān)管機(jī)構(gòu)，這樣做有誤導(dǎo)之嫌。

因?yàn)閃aymo在這些市場(chǎng)上的表現(xiàn)挺好的，所以只是他們自己的技術(shù)不達(dá)標(biāo)而已。

根據(jù)方舟投資發(fā)布的統(tǒng)計(jì)結(jié)果，通用Cruise自動(dòng)駕駛汽車(chē)23年的平均撞車(chē)間隔里程，甚至都低于21年全美平均水平

George Gianarikas：

好的，一個(gè)跟進(jìn)問(wèn)題，我記得你們提到過(guò)，在降價(jià)之后，F(xiàn)SD的購(gòu)買(mǎi)率大幅上升。能不能幫我們量化一下這到底意味著什么？

謝謝。

Vaibhav Taneja：

嗯，我們已經(jīng)分享過(guò)，我們看到了購(gòu)買(mǎi)率出現(xiàn)了有意義的增長(zhǎng)。我不想說(shuō)得太具體，因?yàn)槲覀兊钠瘘c(diǎn)很低，但我們看到了令人鼓舞的結(jié)果。

正如埃隆所說(shuō)，最關(guān)鍵的是你需要親身體驗(yàn)，因?yàn)槌怯H自使用，語(yǔ)言是無(wú)法描述的。這就是為什么我們要確保每次交付汽車(chē)時(shí)，人們都需要了解這項(xiàng)技術(shù)如何運(yùn)作。因?yàn)橹挥挟?dāng)你看著它運(yùn)作時(shí)，你才會(huì)意識(shí)到它有多棒。

我只是舉個(gè)例子，當(dāng)然，這個(gè)例子有失偏頗，但我?guī)缀趺刻於家獑纬恬{車(chē)20多英里來(lái)工廠(chǎng)上班。最新的軟件版本無(wú)需任何干預(yù)，簡(jiǎn)直完全就是這輛車(chē)帶我來(lái)上班。

尤其在最新版本中，我們還追蹤了你的眼球運(yùn)動(dòng)，只要你不戴墨鏡，就不會(huì)有手扶方向盤(pán)的提醒。

埃隆·馬斯克：

我們正在解決墨鏡的問(wèn)題，很快就會(huì)推送。這樣，你就可以戴著墨鏡開(kāi)車(chē)了。

但我曾多次和那些住在紐約或波士頓市中心、從不開(kāi)車(chē)的聰明人士交談。他們?cè)儐?wèn)我有關(guān)FSD的問(wèn)題，我就說(shuō)，你可以找輛車(chē)試試，不這么做，你就根本不了解情況。

來(lái)自New Street的Pierre Ferragu

Pierre Ferragu ：

大家好，謝謝你們接受我的提問(wèn)。我的問(wèn)題又是關(guān)于robotaxi的。

我完全理解，有了通用解決方案，我們就能獲得監(jiān)管部門(mén)的批準(zhǔn)。我們最終會(huì)通過(guò)增加累積里程和算力等方式達(dá)到目的。

我的問(wèn)題是，你們是如何考慮部署的？

因?yàn)槲疫€在想，一旦有了一輛能自行到處行駛的汽車(chē)，它就能取代我，取代出租車(chē)。但要提供出行服務(wù)，你需要一定的規(guī)模，這就意味著路上要有很多汽車(chē)，你需要一個(gè)基礎(chǔ)設(shè)施來(lái)維護(hù)這些汽車(chē)，照顧它們，等等。

我的問(wèn)題是，你們已經(jīng)在開(kāi)展這方面的工作了嗎？你們是不是已經(jīng)有了部署計(jì)劃？

這是一個(gè)特斯拉獨(dú)家的計(jì)劃嗎？還是說(shuō)你們正在尋找合作伙伴、本地合作伙伴、全球合作伙伴來(lái)實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)？

我還有一個(gè)快速的跟進(jìn)問(wèn)題。

埃隆·馬斯克：

那就是特斯拉網(wǎng)絡(luò)。你只需要打開(kāi)特斯拉app，召喚一輛車(chē)，我們就會(huì)派車(chē)來(lái)接你，然后帶你去某個(gè)地方。

我們很快就會(huì)有一個(gè)包含700萬(wàn)輛具備自動(dòng)駕駛能力的汽車(chē)的車(chē)隊(duì)。在未來(lái)幾年內(nèi)，車(chē)隊(duì)將超過(guò)1000萬(wàn)輛，然后超過(guò)2000萬(wàn)輛。這是一個(gè)巨大的規(guī)模。

與人類(lèi)駕駛員不同，汽車(chē)可以全天候不間斷運(yùn)行。

只需要更新軟件，就能瞬間規(guī)模化。

這是針對(duì)客戶(hù)擁有的車(chē)隊(duì)。你可以把它想象成類(lèi)似于愛(ài)彼迎。你可以選擇讓車(chē)隊(duì)使用你的車(chē)，也可以取消使用，收回自己的車(chē)。它可以一直由車(chē)隊(duì)使用，也可以部分時(shí)間由車(chē)隊(duì)使用。然后，特斯拉將和（提供車(chē)輛的）客戶(hù)分享收益。

你可以把特斯拉的巨型車(chē)隊(duì)想象成一個(gè)類(lèi)似于愛(ài)彼迎的的巨型車(chē)隊(duì)，車(chē)輪上的愛(ài)彼迎。

除此之外，我們還將為特斯拉公司生產(chǎn)一些汽車(chē)，這些汽車(chē)將歸特斯拉公司所有，并加入車(chē)隊(duì)。我想，這會(huì)有點(diǎn)像優(yōu)步。但這都會(huì)是特斯拉網(wǎng)絡(luò)的一部分。

在每次購(gòu)車(chē)時(shí)，我們都已經(jīng)加入了一個(gè)重要條款，那就是特斯拉汽車(chē)只能用于特斯拉車(chē)隊(duì)，不能被第三方用于自動(dòng)駕駛。

特斯拉App將可用于robotaxi出行

Pierre Ferragu：

好的，這種規(guī)模是循序漸進(jìn)的嗎？你們可以從一個(gè)城市的少量汽車(chē)開(kāi)始，然后隨著時(shí)間的推移增加汽車(chē)數(shù)量？還是說(shuō)，需要達(dá)到一個(gè)臨界量，你們才能提供與優(yōu)步相比具有競(jìng)爭(zhēng)力的服務(wù)？

埃隆·馬斯克：

我想，也許我沒(méi)有表達(dá)清楚。

基本上，整個(gè)特斯拉車(chē)隊(duì)都會(huì)被激活。顯然，也許有一些人不希望自己的車(chē)賺錢(qián)，但我認(rèn)為大多數(shù)人會(huì)。這就是瞬間規(guī)模化。

來(lái)自?shī)W本海默公司的Colin Rusch

Colin Rusch：

我有兩個(gè)關(guān)于儲(chǔ)能的問(wèn)題。

在固定儲(chǔ)能供應(yīng)緊張的情況下，你們能談?wù)劧▋r(jià)策略嗎？鑒于一些大型系統(tǒng)正開(kāi)始以顯著的方式迅速改變電力批發(fā)市場(chǎng)，你們?nèi)绾慰创袌?chǎng)飽和的問(wèn)題？

Vaibhav Taneja：

嗯，我們正在與市場(chǎng)上的大量參與者合作，而我們的流水線(xiàn)其實(shí)相當(dāng)長(zhǎng)。事實(shí)上，從簽訂合同到開(kāi)始交付，有很長(zhǎng)的一段路要走。

目前為止，我們有很好的定價(jià)杠桿。Mike也想談?wù)勥@個(gè)問(wèn)題。

Michael Snyder：

嗯，和汽車(chē)領(lǐng)域一樣，來(lái)自中國(guó)廠(chǎng)商的競(jìng)爭(zhēng)也很激烈。我們和客戶(hù)保持著密切聯(lián)系，確保我們?cè)谒柚幈３指?jìng)爭(zhēng)力，確保在市場(chǎng)上銷(xiāo)售電力和能源的合同。

我們本季度的合同簽訂情況非常好，并將繼續(xù)為2025和2026年建造庫(kù)存。我們對(duì)自己的市場(chǎng)地位感覺(jué)良好。

我們意識(shí)到，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)非常激烈，但我們的賣(mài)點(diǎn)獨(dú)特而鮮明：我們提供的產(chǎn)品完全集成了我們自己的電力電子設(shè)備和儲(chǔ)能站級(jí)別的控制能力。

Vaibhav Taneja：

同樣，人們并不完全了解的是，我們的megapack還包含了一整套軟件。這是我們的獨(dú)特賣(mài)點(diǎn)。

我們還將其用于其他產(chǎn)品。與競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手相比，我們的優(yōu)勢(shì)要大得多。

埃隆·馬斯克：

是的，我們往往發(fā)現(xiàn)，客戶(hù)會(huì)拼湊一個(gè)大雜燴的解決方案。

他們有時(shí)會(huì)選擇這樣的解決方案。然后，這樣的方案無(wú)法奏效，于是，他們又回來(lái)找我們。

Michael Snyder：

嗯，我們并沒(méi)有在全球范圍內(nèi)看到飽和。

在不同的市場(chǎng)會(huì)有一些小的飽和，但我們觀察到的情況更多是，電網(wǎng)需求的持續(xù)增長(zhǎng)超出了所有人的預(yù)期，市場(chǎng)正在打開(kāi)。這將在全球范圍內(nèi)打開(kāi)不同區(qū)域的市場(chǎng)。

Vaibhav Taneja：

是的，在人工智能計(jì)算機(jī)方面，這些GPU非常強(qiáng)大。為數(shù)據(jù)中心提供電源備份之類(lèi)的需求正在以相當(dāng)大的規(guī)模增長(zhǎng)。

Colin Rusch：

我的跟進(jìn)問(wèn)題是關(guān)于4680工藝技術(shù)的，卷對(duì)卷工藝。

有一些關(guān)于你們?cè)O(shè)備供應(yīng)商的新聞。你們能談?wù)勗谶@些關(guān)鍵工藝技術(shù)步驟方面，潛在的增量供應(yīng)商資格認(rèn)證進(jìn)展到什么程度了嗎？

Bonne Eggleston(?)：

好的，我來(lái)說(shuō)說(shuō)。

你可能是在引用我們與一家供應(yīng)商的訴訟。聽(tīng)著，我不認(rèn)為這會(huì)影響我們推出4680的能力。

我們?cè)谶@項(xiàng)技術(shù)上擁有非常強(qiáng)大的知識(shí)產(chǎn)權(quán)。而且，我們使用的大部分設(shè)備都是內(nèi)部設(shè)計(jì)的，有些還是內(nèi)部制造的。如果需要，我們可以利用我們的知識(shí)產(chǎn)權(quán)技術(shù)棧，讓別人來(lái)制造。

目前這并不是一個(gè)令人擔(dān)心的問(wèn)題。

埃隆·馬斯克：

是的，我認(rèn)為人們并不了解電網(wǎng)儲(chǔ)能的需求有多大。我認(rèn)為人們低估了這一需求的數(shù)量級(jí)。

比如說(shuō)，美國(guó)電網(wǎng)的實(shí)際能源輸出總量，如果發(fā)電廠(chǎng)能在穩(wěn)定狀態(tài)下運(yùn)行，至少是目前發(fā)電量的兩到三倍。

因?yàn)閺姆逯档焦戎担谀芰炕虬l(fā)電量方面存在巨大差異。為了避免電網(wǎng)停電，發(fā)電廠(chǎng)必須能夠支持一年中最寒冷或最困難的一天的負(fù)荷，一年中最糟糕的一天中的最糟糕的那一分鐘

這就意味著，在一年中的其他時(shí)間里，電網(wǎng)都有大量過(guò)剩的發(fā)電能力，但它卻沒(méi)辦法儲(chǔ)存這些能量。

一旦添加了電池組，發(fā)電廠(chǎng)就可以在穩(wěn)定狀態(tài)下運(yùn)行。穩(wěn)定狀態(tài)意味著，基本上世界上任何地方的任何一個(gè)電網(wǎng)，一年的累計(jì)發(fā)電量都至少是目前的兩倍。在某些情況下，可能是三倍。

這是一件意義深遠(yuǎn)的事情。

來(lái)自富國(guó)銀行的Colin Langan

Colin Langan：

我想要問(wèn)的是，如果特朗普獲勝，IRA被削減的可能性會(huì)更大。

我想，埃隆，你曾在網(wǎng)上評(píng)論說(shuō)，特斯拉并不靠電動(dòng)車(chē)補(bǔ)貼存活。但如果IRA取消，特斯拉會(huì)失去大量的支持。

我認(rèn)為Model 3和Y的客戶(hù)得到了IRA的幫助，我認(rèn)為你們的電池獲得了稅收減免。因此，你們能不能澄清一下，如果IRA終止，在短期內(nèi)會(huì)不會(huì)對(duì)今年的盈利能力造成負(fù)面影響？為什么影響有可能不是負(fù)面的？

然后，怎么看待你們目前得到的與IRA有關(guān)的支持？

埃隆·馬斯克：

我想應(yīng)該會(huì)有一些影響，但我認(rèn)為，這對(duì)我們的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手來(lái)說(shuō)是毀滅性的，對(duì)特斯拉則只有輕微的傷害。但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，我認(rèn)為這可能反而對(duì)特斯拉有所幫助。

我以前在這些電話(huà)會(huì)議中說(shuō)過(guò)，特斯拉的價(jià)值絕大部分在于自動(dòng)駕駛。相對(duì)于自動(dòng)駕駛，其他一切都是浮云。

我建議，任何不相信特斯拉會(huì)解決汽車(chē)自動(dòng)駕駛問(wèn)題的人，都不要持有特斯拉股票。他們應(yīng)該賣(mài)掉手中的特斯拉股票。如果你相信特斯拉能解決自動(dòng)駕駛，你就應(yīng)該買(mǎi)特斯拉的股票。而其他所有問(wèn)題都是浮云。

Vaibhav Taneja：

好的，我補(bǔ)充澄清一下，最終，當(dāng)我們審視我們的業(yè)務(wù)時(shí)，我們一直在審視是否存在IRA。無(wú)論從哪個(gè)角度看，我們都希望我們的業(yè)務(wù)在沒(méi)有任何補(bǔ)貼的情況下健康發(fā)展。這就是我們的一貫?zāi)Ｊ健?/p>

我們內(nèi)部也是如此，甚至在考慮電池成本時(shí)也是如此。

是的，IRA，我們也拿到了生產(chǎn)補(bǔ)貼，但我們總是會(huì)問(wèn)，好的，如果沒(méi)有IRA會(huì)怎么樣？在這種環(huán)境下，我們?cè)撊绾芜\(yùn)作？

正如埃隆所說(shuō)，與競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手相比，我們?cè)谶@方面絕對(duì)擁有很大的優(yōu)勢(shì)。我們已經(jīng)做到了，你可以從多年來(lái)的數(shù)據(jù)中看到這一點(diǎn)。你不能忽視業(yè)務(wù)的基本面。

除此之外，正如埃隆所說(shuō)，一旦加上自動(dòng)駕駛，即使是短期的考慮也變得毫無(wú)意義了。

Travis Axelrod：

好的，很遺憾，我們今天的時(shí)間到此為止。感謝各位的提問(wèn)，我們期待著下個(gè)季度再與大家交流。

非常感謝，再見(jiàn)。