最近有句話挺火，叫“AI不死，內(nèi)存漲不止”。意思是說(shuō)，只要AI產(chǎn)業(yè)還在火爆，內(nèi)存價(jià)格就別想降下來(lái)。

很多人不信這個(gè)說(shuō)法，覺(jué)得一年賣(mài)12億臺(tái)手機(jī)，現(xiàn)在起步就是8GB內(nèi)存，高的都上16GB了；電腦一年也賣(mài)幾億臺(tái)，大多也是16GB起步。這么多設(shè)備要內(nèi)存，AI能有多大胃口？

可事實(shí)還真就是這么回事。目前AI消耗的內(nèi)存產(chǎn)能，已經(jīng)占到全球的60%以上。

AI消耗內(nèi)存主要分兩塊。一塊是AI芯片本身需要HBM內(nèi)存。造HBM跟造普通DDR內(nèi)存不一樣，它特別吃產(chǎn)能。有個(gè)數(shù)據(jù)挺直觀：生產(chǎn)10%的HBM芯片，就要消耗掉25%的標(biāo)準(zhǔn)DDR產(chǎn)能。

另一塊是AI服務(wù)器、數(shù)據(jù)中心這些地方。一個(gè)AI數(shù)據(jù)中心消耗的內(nèi)存，是普通數(shù)據(jù)中心的5到6倍。現(xiàn)在各大廠都在拼命建AI數(shù)據(jù)中心，內(nèi)存能不緊張嗎？

看看下面這張DRAM芯片市場(chǎng)應(yīng)用變化圖就清楚了。2023年的時(shí)候，手機(jī)還排第一，占了35%，服務(wù)器也是35%，兩邊打平。

可到了2026年，手機(jī)占比掉到了25%，服務(wù)器漲到了42%。再加上HBM占了11%，而這11%的HBM實(shí)際上擠占了30%的DRAM產(chǎn)能。這么一算，AI這一塊（HBM加上AI服務(wù)器）實(shí)際消耗了全球60%以上的DRAM產(chǎn)能。

手機(jī)呢？只占了不到25%。電腦更慘，不到10%。

而且這個(gè)趨勢(shì)還在加劇。到2027年，AI消耗的內(nèi)存可能會(huì)沖到70%，手機(jī)和電腦的占比會(huì)越來(lái)越小。

所以說(shuō)，“AI不死，內(nèi)存漲不止”真不是瞎說(shuō)的。手機(jī)、PC這些傳統(tǒng)大戶已經(jīng)起不到?jīng)Q定作用了，現(xiàn)在話語(yǔ)權(quán)在AI手里。

那內(nèi)存價(jià)格什么時(shí)候能降？關(guān)鍵看廠商擴(kuò)不擴(kuò)產(chǎn)?？赡壳叭?、SK海力士這些大廠，并沒(méi)有大規(guī)模擴(kuò)產(chǎn)的打算。為啥？因?yàn)椴粩U(kuò)產(chǎn)，產(chǎn)能就緊，價(jià)格就能維持在高位，他們躺著賺錢(qián)。

要是花錢(qián)擴(kuò)產(chǎn)，產(chǎn)能一多，價(jià)格跌下來(lái)，投出去的錢(qián)不一定能賺回來(lái)，那不成傻子了嗎？

所以啊，只要AI這股勁兒還沒(méi)過(guò)去，內(nèi)存估計(jì)還得接著漲。