文丨曲亮亮 編輯丨百進

來源丨正經社（ID：zhengjingshe）

（本文約為3200字）

【正經社“家電突圍賽”觀察之18】

“南沙超級智能工廠每7秒下線一臺空調” “五年再造一個新TCL空調”。

正經社分析師注意到，近期，空調市場中一個以前有些低調的廠商，發出了用AI重新做空調的吶喊。按照一些媒體的說法，TCL空調已經躋身行業頭部。

然而，當我們翻開奧維云網、中怡康等機構的國內市場數據，會發現一個有趣的反差：在空調全渠道銷量排名中，TCL不能算作完全意義上的頭部。

“全球亮眼、國內平淡”的錯位，讓TCL空調的“頭部”身份充滿爭議。它究竟是已經完成逆襲的行業新貴，還是仍在奮力追趕的中腰部玩家？AI技術能否成為它彎道超車的關鍵一招？

在人人強調硬件會被AI以及大模型重做一遍的時代，對于空調這個格局異常穩固的傳統行業而言，后來者的突圍真就會如同智能手機和智能汽車行業那般瞬息萬變嗎？

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是頭部還是腰部？

TCL空調的聲量突然放大，多少有些出人意料。在大多數消費者的認知里，TCL在消費電子和硬件層面的標簽是“電視大王”。

去年，它的Mini LED電視全球出貨量同比增長118%，市占率高達31.1%；TCL TV全球出貨量市占率達14.7%，同比提升0.8個百分點，排名穩居全球品牌TV前二。

相比之下，空調業務長期處于“配角”地位。

不過，在部分媒體的報道里，TCL空調的頭部位置是有含金量的：過去五年，已經下線1億套，全球銷量已突破前三，其中TCL新風空調全球銷量第一；年產能超3800萬套，產品銷往160余個國家及地區，出口量已經成為全行業第二。

然而，也有媒體稱，在全球層面，美的、格力、大金、奧克斯等處于行業前五。這在奧克斯去年下半年的上市招股書中也有所披露。

國內方面，業內通常以奧維云網的口徑對各空調廠家的份額和零售進行排名。在奧維云網2026年3月累計的零售監測看板上，TCL空調線上份額為6.75%，線下份額為2.13%，

不難發現，TCL空調的頭部與腰部之爭是事實上的存在，有關數據也頗有差異。

為什么會形成如此大的反差？

正經社分析師認為，一方面是當下很多空調排名的統計維度存在偏差，另一方面也與國內外市場的巨大差異有關，這是理解TCL空調真實地位的關鍵。

它的增長不少來自海外新興市場，這些地區空調普及率低，競爭相對緩和。而在競爭最激烈、利潤最豐厚的中國本土市場，TCL空調仍未突破中腰部梯隊的天花板。雖然是增速顯著的品牌之一，但與美的、格力等銷量相比，差距依然明顯。

客觀而言，一個真正的行業頭部，不僅要有全球規模，更要有本土市場的統治力、品牌的溢價能力和產業鏈的話語權。TCL空調在全球市場取得了不錯的成績，在決定行業話語權的中國市場，還只是一個“湊熱鬧”的追趕者。

任何行業的競爭，最終都會回到主場的較量。只有在本土市場站穩腳跟，才能稱得上是真正的頭部。

2

AI稀缺性早已褪去

為了打破僵局，TCL空調選擇了AI作為突破口。

從“小藍翼”系列到AI睡眠空調，從“安寢之眼”到“御風之眼”，TCL空調將AI技術貫穿到產品的每一個環節，加裝了原本用于自動駕駛的毫米波雷達，能夠實時監測用戶的睡眠動作和身體狀態，通過AI算法自動調整溫度、風速和風向。其AI省電大模型宣稱能在普通一級能效的基礎上再省電，回應了消費者最關心的痛點。

這些技術創新確實為TCL空調帶來了一定的差異化優勢。它沒有盲目堆砌大模型，而是采用“模型+強化學習”的實用主義路徑，專注解決睡眠、節能、健康等具體問題。

這種技術路線，讓TCL在AI空調賽道上占據了一席之地，也成為它的核心賣點之一。

然而，AI并不是TCL空調的獨家武器。當我們環顧整個行業，會發現AI已經成為中高端空調的標配。美的與DeepSeek合作，推出了搭載大模型的鮮凈感空氣機T6，實現了溫濕風凈鮮多維度的自感知自調節。海爾全球首推L4級智能體空調，搭載UWB雷達檢測技術，能識別用戶位置，實現“風隨人動，風避人吹”。就連小米這樣的互聯網品牌，也將AI語音控制、智能場景聯動作為空調的基礎功能。

正經社分析師發現，AI技術本身很難形成長期的技術壁壘。今天廠家推出了毫米波雷達睡眠監測，明天競爭對手就能快速跟進；今天誰實現了AI省電40%，明天別人就能做到省電45%。

在這個技術快速迭代的時代，單一的功能創新很容易被復制和超越。TCL空調在AI領域的投入，確實提升了產品的競爭力，但離創造出不可替代的稀缺價值還有很長的距離。

它讓TCL空調從眾多二線品牌中脫穎而出，卻不足以讓它撼動頭部三強的地位。

換句話說，技術可以被模仿，規模可以被追趕，但用戶心智的占領需要時間。AI可以成為產品的加分項，卻不能成為品牌的全部。

當所有品牌都在談論AI的時候，AI本身就不再是差異化的核心。對空調而言，真正的競爭，最終還是會回到供應鏈、渠道、服務和品牌這些最基礎的層面。

3

還不能撼動實力派

TCL集團掌門人李東生，這位靠家電起家的企業家，多年來一直在各種風口上謀求轉型，并通過自研、收購、多元化布局等手段，從電視做到半導體顯示、半導體光伏和半導體材料乃至芯片產業，從C端業務做到B端，一步步壯大了業務版圖。

如今，要在空調領域趕超頭部友商，如同前面所說，AI看似是機會。畢竟，AI手機正在影響手機廠商的競賽，智能化以及智駕的差距同樣在影響每個車企的交付排名與規模。

可空調則有些特殊，大模型和AI似乎并沒有過多影響這個賽道已固化多年的格局。

回過頭來看，空調行業不是手機，也不是汽車，這個行業中廠商座次的變動沒有想象中那么容易。李東生是一個善于抓住機會的人，可在空調賽道似乎沒有同在廣東的格力快。

空調格局異常穩固，頭部三強的地位已經保持了十多年。奧維云網數據顯示，中國空調行業CR3（格力、美的、海爾）連續多年超過70%，這種寡頭壟斷的格局，是由“重資產+強渠道+技術壁壘+品牌信任”共同支撐的，絕非一朝一夕能夠打破。

首先是全產業鏈的壁壘。格力擁有從壓縮機、電機到芯片、數控系統的全棧自研能力，相關專利數量領先；美的憑借規模效應將成本控制到了極致。

相比之下，TCL空調雖然也有自己的生產基地，但在核心要素，如市場占比、品牌口碑等方面與頭部品牌仍有差距。

其次是渠道和服務的壁壘。空調是“三分產品，七分安裝”的行業。美的、格力在全國擁有數萬家線下門店和數十萬名安裝師傅，構建了覆蓋城鄉的服務網絡。

重資產的渠道布局競爭力，不是靠燒錢就能快速建立的。TCL空調雖然在海外市場渠道建設不錯，不過在國內市場的線下滲透力，尚有薄弱之處，TCL電視的渠道也不能拿到空調行業來復用。

最后是品牌信任的壁壘。

消費者購買空調，往往更看重品牌的口碑和售后服務。格力“好空調格力造”的廣告語深入人心，美的“一晚一度電”的概念家喻戶曉，海爾“10年包修”的服務承諾贏得了用戶信賴。

這些品牌資產是幾十年積累的結果，不是靠幾次營銷活動就能超越的。TCL在電視領域的品牌影響力，很難直接平移到空調行業。

小米的崛起曾讓很多人以為空調行業的格局會被打破。事實證明，小米憑借極致性價比和線上渠道優勢，雖然擠進了賽道，卻始終未能撼動頭部三強的地位。

正經社分析師注意到，中腰部廠商在高端市場的話語權同樣不足，其他廠家面臨著同樣的問題，它們可以在細分市場取得突破，可以在海外市場快速增長，但要想在國內市場與美的、格力、海爾正面抗衡，還有很長的路要走。而國內空調又占據全球近四成的份額，是空調玩家的兵家必爭之地。

任何一個成熟的行業，都會形成相對穩定的競爭格局。后來者不是沒有機會，但機會往往來自顛覆性的技術變革或商業模式創新。

目前來看，AI技術還不足以顛覆空調行業的基本邏輯。它可以優化產品體驗，提升生產效率，卻無法改變行業的競爭本質。

回過頭來看，真正的頭部地位，需要全產業鏈的實力支撐，需要渠道和服務的深度布局，更需要消費者發自內心的品牌認可。

品牌、資金、技術、渠道、營銷，看上去都不缺少的TCL集團，顯然需要在細分業務上再打造一個與集團具有同樣市場競爭優勢的護城河，而未來五年，TCL空調能否實現“再造一個新TCL空調”的目標，能否真正躋身行業第一陣營，下定論還為時甚早。

不過可以肯定的是，空調行業的戰爭遠未結束，小米、格力、美的……越來越多的玩家還會卷起來。【《正經社》出品】

CEO·首席研究員|曹甲清·責編|唐衛平·編輯|杜海·百進·編務|安安·校對|然然

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