芯東西（公眾號：aichip001）
作者 程茜
編輯 漠影

即將發布的國產大模型之光DeepSeek V4被曝首次預先適配華為等國產芯片廠商，未提前與海外GPU進行測試優化。

國產算力與英偉達正面交鋒已是必然趨勢，根據我們看到的最新IDC報告：2025年中國市場，國產AI芯片出貨量達165萬塊，占比高達41%，國產AI芯片首次突破40%大關，正以強勁勢頭逐步打破英偉達的長期壟斷。

▲2025年中國市場AI芯片整體情況（芯東西制表）

在國產AI芯片陣營中，華為一騎絕塵，大廠與新銳芯片企業群雄并起，合力擠壓英偉達生存空間。即便英偉達重金押注的可重構賽道，以清微智能為代表的國產廠商也已躋身全球第一梯隊。

屬于中國AI芯片的時代大幕，正磅礴開啟。

一、算力格局生變：英偉達壟斷格局松動，國產、非GPU闖入高端市場

AI的每一次跨越式突破，背后都是算力需求的指數級暴漲。

從去年至今，海量Token持續高速消耗，直接催生了巨大的芯片供給缺口，如今Token消耗量已成為科技大廠核心運營與考核的關鍵指標。

外媒拿到的IDC報告顯示，2025年中國AI加速卡整體出貨量約400萬塊；曾在國內市場近乎壟斷、份額超95%的英偉達，去年出貨約220萬顆，市場占比降至55%，壟斷優勢近乎腰斬。

這組數據背后，折射出的是中美AI差距正在急速收縮、逐步趨近抹平。

今年3月，美國總統科技政策顧問、白宮AI事務核心負責人戴維·薩克斯在接受電視采訪時發出警告：中國在AI芯片設計領域和美國的差距，已經縮小至僅僅1.5年到2年。而就在幾年前，這一差距還在10年以上。

如今中國AI芯片市場，已然形成英偉達與國產芯片廠商兩極對峙的全新競爭格局。

英偉達在海外市場，正遭遇谷歌TPU、SambaNova等專用芯片圍獵，谷歌TPU連獲Meta、Anthropic大額訂單，而在中國市場，地緣政治封鎖使其高端卡入華受阻，特供版性能縮水。

與之形成鮮明對比的是，國產AI芯片廠商份額快速攀升，整體出貨占比已達到41%。這也意味著市場不再一味追逐極致通用算力，而是轉向可用、穩定、高性價比的務實路線，國產芯片正是憑借這一趨勢成功站穩腳跟。

▲2025年中國AI芯片市場出貨量占比，數字保留整數（芯東西制表，數據來自IDC最新報告）

從技術格局來看，GPU與非GPU架構出現量價倒掛，這一信號預示著非GPU路線在高端市場的占比正在顯著提升。

去年中國加速服務器出貨量達到47.3萬臺，GPU加速服務器占比65%，非GPU架構占比35%。銷售額方面，GPU銷售額占比58%，非GPU架構銷售額占比42%。

▲2025年國內加速服務器市場出貨量、銷售額對比（芯東西制表，數據來自IDC最新報告）

其中35%的非GPU服務器占比意味著每三臺新上線的服務器中，就有一臺采用了非GPU架構的加速方案，其銷售額占比提升，意味著非GPU服務器的單臺均價顯著高于GPU服務器，才會導致出貨量占35%卻貢獻了42%的營收。

這意味著非GPU架構或已在高端市場占據了一定份額，其高端化程度或遠超市場認知。

國產AI芯片正從全面鋪貨的跑馬圈地，正式邁入高端卡位的價值決戰。

二、國產AI芯片三足鼎立，梯隊化競爭格局全面顯現

國產AI芯片崛起勢不可擋。根據我們看到的一份最新IDC報告，市場已然呈現三梯隊分治的全新版圖。

▲2025年中國國產AI芯片整體情況（芯東西制表）

第一梯隊，華為以49%份額占據本土市場絕對主導，根據IDC數據，2025年全年華為出貨量81.2萬塊，占國內市場總出貨量的49%。

其依托全棧自研昇騰芯片、CANN架構等，形成從芯片到整機的閉環生態，在訓練、推理全場景實現深度適配，牢牢占據國內智算中心、政企市場的絕對主導地位。華為出貨量、市占率均穩居國產第一，也是唯一能在高端訓練芯片領域與英偉達正面抗衡的國產力量。

第二梯隊是以阿里平頭哥、百度昆侖芯為代表的企業，其背靠互聯網大廠，可與大廠生態強耦合。在國產AI芯片坐次中，平哥頭、昆侖芯分別以26.5萬塊和11.6萬塊位列二、三，市場占比為16%、7%。

▲阿里平頭哥產品矩陣（圖源：平頭哥官網）

阿里、百度等云廠商自研芯片，本質是為了降低成本、強化生態壁壘，同時對外輸出算力服務。平頭哥已先后推出含光800 AI推理芯片、真武810E訓推一體AI加速芯片、倚天710 Arm服務器CPU、鎮岳510 SSD主控芯片等產品，服務內部與公有云；昆侖芯目前量產了三代產品，每一代產品在客戶側均達到數萬卡甚至十幾萬卡的部署規模。

▲昆侖芯產品研發路線圖（圖源：昆侖芯官網）

第三梯隊是寒武紀、海光、沐曦、天數智芯、清微智能這些獨立芯片廠商，其聚焦特定技術路線或細分賽道形成差異化優勢。

其中，寒武紀是第三方通用算力代表，主打全場景AI加速；海光信息、沐曦、天數智芯類GPU架構；清微智能押注的可重構計算是一條較新的賽道，其自研的可重構數據流架構芯片，憑借“軟件定義硬件”核心技術，動態適配AI算法、極致能效比的核心優勢，能兼顧高效性與靈活性，實現低延遲、低能耗，在AI場景快速起量。

▲可重構計算示意圖

從2025年國內AI芯片市場格局與國產企業布局看，三大趨勢已清晰顯現：

一是國產AI芯片的崛起并非單點突破，而是梯隊協同、全棧生態與多技術路線并行的系統性勝利，從龍頭引領到新銳突圍，從芯片、架構到框架、工具鏈全面自研，再到多條路線齊頭并進。

二是國產AI芯片正從被動替代轉向主動引領，其不再作為填補缺口的“平替”，如今已憑借性能、場景適配與成本優勢正面競爭，有望徹底主導國內市場，更開始具備向全球輸出的實力。

三是行業商業邏輯徹底重構，從單純賣芯片轉向算力服務、生態變現。企業通過云智算、行業定制、工具鏈授權、生態分成等方式，使其商業模式更健康、可持續。

國產陣營正以此為矛，撕開巨頭生態的壟斷裂縫，開啟算力自主的新紀元。

三、獨立AI芯片廠商資本化加速，英偉達重金入局的新賽道，國產廠商已量產落地

與此同時，國產獨立芯片廠商迎來資本化提速窗口期，資本大舉加注，正是國產AI芯片時代到來的最強信號。

英偉達CFO科萊特·克雷斯（Colette Kress）在2026財年的財報會議中談道，英偉達在中國的競爭對手，在近期IPO的推動下正在取得進展，并有可能在長期內顛覆全球AI行業的格局。

已上市的國產獨立AI芯片企業中，寒武紀、海光已經實現規模化盈利。寒武紀2025年凈利潤20.59億元，首次扭虧為盈；海光信息去年營收143.76億元，首次突破百億大關，凈利潤25.45億元。

沐羲股份和天數智芯的虧損逐步收窄，盈利拐點漸近。沐曦股份去年營收同比增長121.26%，歸母凈利潤虧損7.89億元，同比收窄43.97%；天數智芯營收同比增長91.6%，經調整凈虧損約4.38億元，同比收窄32.1%。整個國產AI芯片賽道都在走向盈利前夜，梯隊格局穩固。

位于國產AI芯片出貨第一梯隊的清微智能，也已步入IPO沖刺階段，今年3月，清微智能在北京證監局完成IPO輔導備案，有望成為“可重構算力芯片第一股”。

清微智能的技術路線和商業成績單在當前行業節點極具代表性。

其重點布局的可重構計算賽道，從去年底至今持續引爆全球產業熱度：英偉達斥資200億美元天價收購Groq，再到今年GTC大會重磅發布相關新品，直接將這一前沿架構推向全球算力競爭的風口。

可重構計算芯片精準切中行業核心痛點，既能彌補GPU通用性強但能效不足的短板，又能解決ASIC高效卻硬件固化、難以適配算法快速迭代的難題，與當下大模型高頻演進的計算需求高度契合。同時，該架構可與三維集成等前沿技術深度契合，為實現更高效的算力方案打開了新空間。

與英偉達剛推出基于Groq的新品不同，清微智能已實現大規模量產落地。2025年其算力卡訂單突破3萬張，芯片累計出貨超3000萬顆，在全國十余座千卡級智算中心實現規模落地。

當前，地方政府也在以政策強力引導替代進程，上海明確要求2025年新建智算中心國產芯片占比不低于50%，北京提出2027年具備100%自主可控智算中心建設能力。

在國家“人工智能+”“東數西算”等政策剛性支撐下，國產AI芯片產業正迎來前所未有的發展窗口期。例如，新疆雙河市落地的全疆首個可重構綠色智算中心，以及中國聯通呼和浩特超大規模智算中心的首期國產算力集群，均來自于國產芯片廠商清微智能。

由此可以看到，寒武紀、海光信息規模化盈利，沐曦、天數智芯虧損收窄，清微智能商業化發展迅猛以及IPO提速，正是資本看好國產算力自主可控趨勢的直接體現。

結語：雙極格局下，押注非GPU賽道的國產未來

中國AI芯片市場已進入英偉達與國產陣營雙極競爭、非GPU賽道主導增長的全新階段。

未來，隨著非GPU技術持續成熟、國產生態不斷完善，國產AI芯片將在雙極競爭中占據主動，或徹底擺脫對海外GPU的依賴，推動中國AI產業實現高質量、自主化發展。