財聯(lián)社6月30日訊，今日140股漲停，26股炸板，封板率84%。興業(yè)股份3連板，冰輪環(huán)境15天7板，東方鋯業(yè)8天5板，海南海藥6天4板，意華股份11天4板，紅板科技4天3板，華亞智能、金海通、航錦科技5天3板，德爾未來、寶光股份、迪生力6天3板，振華股份7天3板。三大指數(shù)全線收紅，科創(chuàng)50指數(shù)6月份累計上漲超26%，年初至今累計上漲64%。滬深兩市成交額3.27萬億，較上一個交易日縮量2440億。盤面上，市場熱點快速輪動，全市場超3000只個股上漲。板塊方面，面板、玻璃基板、模擬芯片、CPO概念領(lǐng)漲；農(nóng)業(yè)、化工、煤炭、銀行板塊領(lǐng)跌。截至收盤，滬指漲0.50%，深成指漲2.48%，創(chuàng)業(yè)板指漲2.99%。

人氣及連板股分析

連板晉級率降至11.11%，市場連板高度仍僅有一只3連板個股，昨日晉級7連板失敗的磷化銦概念股興業(yè)科技全天縮量封死T字跌停，對市場短線情緒構(gòu)成殺傷。隨著美股光通信、半導(dǎo)體等科技股全線回暖，科技股趨勢抱團(tuán)力度繼續(xù)加強(qiáng)，其中北美算力線修復(fù)的同時，國產(chǎn)算力以及相關(guān)的半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈繼續(xù)加速向上并刷新階段高點。雖然昨日進(jìn)入異動監(jiān)管的MLCC龍頭風(fēng)華高科全天封死一字跌停，但其余處于重點監(jiān)控名單個股整體仍呈現(xiàn)出較強(qiáng)承接。不過隨著半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈連續(xù)逼空向上后，這些高位股的短線調(diào)整壓力或仍有待釋放。

主線熱點

光通信巨頭康寧日前首次亮相光互連組件玻璃橋，通過晶圓級離子交換波導(dǎo)工藝在玻璃內(nèi)部形成光波導(dǎo)，刺激該股昨晚大漲超15%，6月份累計上漲41%。不過隨著市場將該路線解讀為CPO方案的技術(shù)儲備和補(bǔ)充而非替代，使得玻璃基板與CPO概念同步走強(qiáng)，光波導(dǎo)概念水晶光電全天封死一字漲停，光芯片概念長光華芯錄得20厘米漲停，新易盛漲近9%再創(chuàng)歷史新高。而玻璃基板概念隨著龍頭京東方A觸及漲停并創(chuàng)出445億元的歷史成交金額天量，帶動聯(lián)建光電、彩虹股份、TCL科技等多只疊加面板概念的成分股封漲停。不過戈碧迦、凱盛科技等前期人氣股則多數(shù)呈現(xiàn)沖高回落走勢，可見玻璃基板概念每次高潮后均在日內(nèi)遭遇較強(qiáng)的資金兌現(xiàn)壓力，因此京東方A在刷出歷史天量后明日的承接力度則至關(guān)重要。而隨著CPO光連接方案的被替代風(fēng)險消除后，光芯片等上游制約擴(kuò)產(chǎn)的核心材料仍將成為資金優(yōu)先聚焦對象。

據(jù)報道，全球近20家模擬及功率半導(dǎo)體企業(yè)即將于7月1日啟動新一輪漲價，刺激模擬芯片、功率半導(dǎo)體等受益方向持續(xù)站上風(fēng)口，富滿微、格科微、斯達(dá)半導(dǎo)、新潔能等大批成分股漲停。此前包括臺積電等龍頭連續(xù)上調(diào)晶圓代工價格，此外硅片、電子特氣等上游材料的持續(xù)漲價，成為半導(dǎo)體企業(yè)全行業(yè)漲價主因。雖然和遠(yuǎn)氣體、中船特氣等電子特氣概念人氣品種走勢，短線仍受到整個高位人氣股調(diào)整壓力拖累，但隨著多氟多、昊華科技兩只氟化氫概念雙雙實現(xiàn)連板晉級，表明市場對于當(dāng)前電子特氣等半導(dǎo)體材料價格上漲持續(xù)性的認(rèn)可。因此正帆科技、蜀道裝備兩只特氣上游設(shè)備股尾盤沖板，使得整個半導(dǎo)體設(shè)備板塊的邏輯從單純的存儲等產(chǎn)品產(chǎn)能擴(kuò)張向上游材料產(chǎn)能擴(kuò)張發(fā)散，其中一些技術(shù)高壁壘，成本占比高且短期供給有限的核心零部件細(xì)分，其漲價受益程度仍有待挖掘。

DeepSeek面向開發(fā)者郵件通知：新版DeepSeek v4 pro/flash模型在高峰時刻（9-12/14-18）價格全面翻倍，v4 pro輸出最高可達(dá)12元/百萬tokens。算力租賃概念受此提振展開凌厲反彈，潤建股份、恒潤股份等多股漲停，宏景科技漲超10%再創(chuàng)歷史新高。隨著海外高端GPU租賃價格的持續(xù)攀升，加上算力租賃迎來盈利拐點，加上國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)巨頭集中發(fā)力擴(kuò)大資本開支，國產(chǎn)算力芯片表現(xiàn)同樣亮眼，中科曙光錄得2連板，寒武紀(jì)總市值一舉突破1萬億，中芯國際盤中也刷新歷史高點。相比此前迭創(chuàng)新高的國內(nèi)外算力硬件端，此前算力租賃概念內(nèi)部的分化，仍基于部分高位人氣股的破位下殺以及市場對于全行業(yè)實現(xiàn)盈利時點的高度懷疑。而隨著新版DeepSeek大模型結(jié)束此前國內(nèi)大模型低價內(nèi)卷競爭而轉(zhuǎn)為收費服務(wù)，算力租賃乃至下游應(yīng)用端的盈利預(yù)期有望逆轉(zhuǎn)。

據(jù)報道，日前，英偉達(dá)宣布公司機(jī)器人團(tuán)隊圍繞具身智能、仿真、部署及解決方案架構(gòu)四大核心方向開放招聘。此外，優(yōu)必選宣布，超仿生人形機(jī)器人優(yōu)世界U1系列訂單已突破1萬臺，力爭今年交付。在多重利好合力提振下，機(jī)器人概念全天表現(xiàn)強(qiáng)勢，昊志機(jī)電、領(lǐng)益智造、天奇股份、埃斯頓、柯力傳感等多股漲停，綠的諧波、埃夫特、奧比中光等多股漲超10%。隨著，F(xiàn)igure03進(jìn)入寶馬工廠，頭部廠商積極推進(jìn)人形機(jī)器人在工業(yè)等場景下的應(yīng)用，標(biāo)志著海外人形機(jī)器人大規(guī)模應(yīng)用。而此前表現(xiàn)低迷的特斯拉供應(yīng)鏈，隨著Optimus即將進(jìn)入7-8月的量產(chǎn)時點，相關(guān)供應(yīng)商的業(yè)績有望迎來釋放，加上宇樹科技等國產(chǎn)機(jī)器人公司IPO的推進(jìn)，整個第三季度機(jī)器人概念仍不乏增量催化。

后市展望

近期市場繼續(xù)呈現(xiàn)結(jié)構(gòu)性分化，成為整個6月份行情的縮影，其中滬指寬幅震蕩仍未能站上4100點，科創(chuàng)50指數(shù)卻持續(xù)高歌猛進(jìn)迭創(chuàng)歷史新高，本月上漲26%，整個第二季度漲幅更是高達(dá)75%，科技成長股為首的雙創(chuàng)指數(shù)繼續(xù)主導(dǎo)盤面。在雙創(chuàng)指數(shù)此前迭創(chuàng)新高的同時，近期微盤股指數(shù)低迷依舊，雖然今日超3000股上漲，超270股漲超10%，但微盤股指數(shù)仍微幅收跌并創(chuàng)出階段收盤價新低，因此超跌小微盤股的資金流出態(tài)勢并未得到改善。指數(shù)方面，滬指從3月下旬至今，整體呈現(xiàn)上有壓力下游支撐的區(qū)間震蕩且波動區(qū)間持續(xù)收窄，不排除短線繼續(xù)圍繞日線布林中軌線展開震蕩并尋找突破方向。

今日漲停分析圖

（財聯(lián)社 金皓明）