4月21日，江西博能實(shí)業(yè)集團(tuán)持有的江西裕民銀行5.9億股股權(quán)在中國(guó)拍賣(mài)行業(yè)協(xié)會(huì)網(wǎng)結(jié)束拍賣(mài)，當(dāng)?shù)貒?guó)企南昌紅谷灘城投集團(tuán)、南昌水業(yè)集團(tuán)分別競(jìng)得其中的4億股、1.9億股，成交價(jià)分別約3.58億元、1.7億元。

博能實(shí)業(yè)是裕民銀行第二大股東，上述股權(quán)交割完成后，將不再持有該行股權(quán)。

曾經(jīng)風(fēng)風(fēng)火火的民營(yíng)銀行，如今正在陸續(xù)被屬地國(guó)企接盤(pán)。

裕民銀行是第一家，但應(yīng)該不是最后一家。

2023年巨虧 國(guó)資入股

裕民銀行于2019年5月獲批籌建，由正邦集團(tuán)、博能實(shí)業(yè)等9家民營(yíng)企業(yè)聯(lián)合發(fā)起設(shè)立，成為江西首家、全國(guó)第18家民營(yíng)銀行。

開(kāi)業(yè)至今，裕民銀行注冊(cè)資本保持在20億元不變，其中，正邦集團(tuán)原持有該行30%股權(quán)，位列第一大股東；博能實(shí)業(yè)原持股29.5%，為第二大股東。

2020年裕民銀行虧損8157.87萬(wàn)，在2021年首次實(shí)現(xiàn)盈利，全年盈利6182.24萬(wàn)，并在2022年繼續(xù)盈利5005.5萬(wàn)。但是2023年，裕民銀行全年虧損2.82億，導(dǎo)致當(dāng)年總資產(chǎn)比2022年減少了5.37億。

2024年裕民銀行營(yíng)業(yè)收入4.72億，增長(zhǎng)27.22%，凈利潤(rùn)976.27萬(wàn)，擺脫了巨額虧損的窘境。

在裕民銀行巨虧之后，2024年8月，南昌金融控股有限公司獲批受讓正邦集團(tuán)所持有的裕民銀行30%股份，后者成為首家引入國(guó)資大股東的民營(yíng)銀行。

隨后，湖南三湘銀行原副行長(zhǎng)宋源于2025年初加盟裕民銀行，補(bǔ)上了空缺三年多的行長(zhǎng)位置；南昌產(chǎn)投副總經(jīng)理、裕民銀行黨委副書(shū)記黃書(shū)川于2025年下半年出任該行黨委書(shū)記。

此次接盤(pán)博能實(shí)業(yè)股權(quán)的南昌紅谷灘城投集團(tuán)、南昌水業(yè)集團(tuán)均為當(dāng)?shù)貒?guó)資企業(yè)，完成交割后，裕民銀行國(guó)有股權(quán)占比也將從30%升至59.5%。

民營(yíng)銀行業(yè)績(jī)分化

2014年3月，微眾銀行作為首家民營(yíng)銀行創(chuàng)立，在2015年，上海華瑞銀行、溫州民商銀行、天津金城銀行和網(wǎng)商銀行四家民營(yíng)銀行也陸續(xù)成立。

到2019年5月和9月，江西裕民銀行和無(wú)錫錫商銀行分別獲批籌建，全國(guó)民營(yíng)銀行數(shù)量達(dá)到19家。

不過(guò)，這些民營(yíng)銀行發(fā)展非常分化，微眾銀行和網(wǎng)商銀行作為絕對(duì)頭部，憑借股東騰訊與阿里提供的強(qiáng)大流量，一騎絕塵。

2024年底，19家民營(yíng)銀行總資產(chǎn)2.15萬(wàn)億，微眾銀行為6517億，網(wǎng)商銀行為4710億，兩家占據(jù)了半壁江山。

2024年19家民營(yíng)銀行貸款總額1.35萬(wàn)億，微眾銀行為4360億，網(wǎng)商銀行為2985億，兩者合計(jì)7345億，占54%。

備注：2024年數(shù)據(jù)

兩家頭部機(jī)構(gòu)，微眾銀行營(yíng)業(yè)收入為381.28億元，凈利潤(rùn)109.03億元；網(wǎng)商銀行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入213.14億元，凈利潤(rùn)31.66億元。

而裕民銀行僅有976.27萬(wàn)，新安銀行和振興銀行凈利潤(rùn)也不足1億。

而億聯(lián)銀行在2024年巨額虧損5.9億，并且連續(xù)三年縮表，到2024年底，總資產(chǎn)408億，比2021年的高點(diǎn)599億減少了191億。

備注：2024年數(shù)據(jù)

國(guó)有資本逐步接盤(pán)

處于尾部的民營(yíng)銀行除了經(jīng)營(yíng)困境，部分民營(yíng)銀行股東自身經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)問(wèn)題，進(jìn)一步降低民營(yíng)銀行公信力和認(rèn)可度。個(gè)別股東股權(quán)被質(zhì)押拍賣(mài)，加劇民營(yíng)銀行內(nèi)部治理壓力，影響經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性。

在2021年，裕民銀行原第一大股東正邦集團(tuán)陷入經(jīng)營(yíng)危機(jī)，旗下上市公司正邦科技2021年和2022年分別虧損188.19億和133.87億。2023年7月，正邦科技破產(chǎn)重整，當(dāng)年12月，正邦科技大股東易主，由正邦集團(tuán)變?yōu)榻麟p胞胎農(nóng)業(yè)有限公司。

博能實(shí)業(yè)此次被拍賣(mài)的股權(quán)，均被南昌市紅谷灘區(qū)人民法院第一順位股權(quán)凍結(jié)。企查查顯示，該集團(tuán)公司早已經(jīng)成為失信被執(zhí)行人，并被限制高消費(fèi)。

聯(lián)合資信在2025年10月曾發(fā)布《2025年半年度民營(yíng)銀行行業(yè)分析》，稱(chēng)部分民營(yíng)銀行股東經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)上升，在利率市場(chǎng)化和同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇的背景下，民營(yíng)銀行“高息模式”難以為繼，國(guó)資入股將成為趨勢(shì)。

2024年11月，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布《關(guān)于安徽新安銀行股份有限公司變更股權(quán)事宜的批復(fù)》，同意安徽省地方國(guó)資企業(yè)合肥興泰金融控股（集團(tuán)）有限公司、安徽建工集團(tuán)控股有限公司、合肥高新建設(shè)投資集團(tuán)有限公司分別受讓新安銀行6億股、1.2億股和1.8億股。受讓后，三家國(guó)資合計(jì)持有該行51%股份。

成為裕民銀行之后，第二家國(guó)資控股的銀行。

2025年8月，無(wú)錫國(guó)聯(lián)集團(tuán)獲批受讓紅豆集團(tuán)持有的無(wú)錫錫商銀行25%股權(quán)，成為該行第一大股東。

紅豆集團(tuán)如今也已經(jīng)成為失信被執(zhí)行人，并被限制高消費(fèi)。

日前，有消息傳出，成立近9年的億聯(lián)銀行大股東也將易主。原大股東中發(fā)實(shí)業(yè)（集團(tuán)）有限公司（現(xiàn)更名為北京宸瑜企業(yè)管理有限公司）將其持有30%股權(quán)轉(zhuǎn)讓地方國(guó)資，目前交接工作已經(jīng)接近尾聲。

億聯(lián)銀行也將成為第四家被地方國(guó)資接盤(pán)的民營(yíng)銀行。

大股東易主也主要是因?yàn)橹邪l(fā)集團(tuán)面臨資不抵債的困境，企查查顯示，被執(zhí)行總金額達(dá)到125.87億。

未來(lái)，除了少數(shù)經(jīng)營(yíng)狀況好的，民營(yíng)銀行的故事也基本要結(jié)束了。